Tento článek se věnuje použití indikátoru On Balance Volume. Propojuje změny ceny finančního nástroje s objemem obchodu.

Co ukazuje Indikátor OBV (On Balance Volume)

On Balance Volume (OBV) indikátor ukazuje kolísání cen v souladu se změnami objemu obchodů za určitou dobu. Indikátor navrhl v 60. letech 20. století investor a finanční analytik Josephem Granvillem a zůstává stále aktuální.

OBV je poměrně jednoduchý, ale účinný indikátor. Nepoužívá průměrování, proto nemá žádné zpoždění. Indikátor je založen na teorii, že jakákoli významná změna v objemu obchodu může vyvolat cenový skok. Autor indikátoru přirovnal objem k páře, která tlačila dopředu parní vlak.

Způsob výpočtu a vzhled OBV

  • Pokud je zavírací cena aktuální svíčky vyšší než zavírací cena předchozí svíčky, pak se k hodnotě indikátoru přičte objem obchodů za toto období.
  • Když je zavírací cena aktuální svíčky pod zavírací cenou předchozí svíčky, objem obchodů se odečte od objemu indikátoru.
  • Pokud se obě zavírací ceny shodují, OBV se nemění.

OBV se vykresluje v samostatném okně pod cenovým grafem jako hlavní linie výpočtu. Dynamika linie ukazuje, zda objemy obchodů potvrzují aktuální trend na trhu. OBV je předinstalovaný na většině obchodních platforem, včetně MetaTrader 4 a MetaTrader 5.

Jak vypadá indikátor On Balance Volume (OBV)
Jak vypadá indikátor OBV

Charakteristika a nastavení OBV (On Balance Volume)

Chcete-li nainstalovat OBV do grafu vašeho nástroje na MetaTrader4 nebo MetaTrader 5, klikněte na Hlavní menu/Vložit/Ukazatele/Objemy/On Balance Volume.

Vzorce pro výpočet jsou následující:

  • Pokud je zavírací cena aktuálního období vyšší než zavírací cena předchozího období:

OBV = OBV (n-1) + objem

  • Když je zavírací cena aktuálního období nižší než cena předchozího období:

OBV = OBV (n-1) - Objem

  •  Pokud je zavírací cena aktuálního období stejná jako v předchozím, hodnota se nemění:

OBV = OBV (n-1)

Ve vzorcích:

  • OBV je aktuální hodnota.
  • OBV (n-1) je hodnota předchozího období.
  • Objem je aktuální objem obchodů.

Všimněte si, že nejužitečnější je skutečný objem obchodů na akciových a komoditních trzích. Na Forexu používáme takzvaný „tick volume“, který je poměrně relativní, ale stále se dá k obchodování použít.

Při instalaci OBV můžete v okně nastavení změnit následující parametry:

  • "Použít na" — vyberte cenu, na základě které bude indikátor vypočítáván. Ve výchozím nastavení se jedná o cenu Close.
  • "Styl" — můžete si vybrat barvu, šířku a typ čáry indikátoru.
Nastavení OBV indikátoru

Použití OBV pro Obchodování

Obchodování s OBV vyžaduje delší časové rámce (H1 a vyšší) a dva hlavní signály:

  1. potvrzení trendu
  2. divergence linie indikátoru a cenového grafu.

Potvrzení aktuálního trendu

Když se na grafu formuje maximum a potvrdí ho stejně rostoucí maximum indikátoru, znamená to stabilní uptrend. A naopak. Když se na grafu tvoří nová cenová minima a potvrdí je nová minima linie indikátoru, současný downtrend je silný.

Pro obchodování můžete použít důležité úrovně supportu/rezistence:

  • Pokud cena prorazí silnou úroveň rezistence a linie indikátoru současně obnoví své lokální maximum, můžete otevřít nákupní obchod.
  • Když cena prorazí dolů důležitou úroveň supportu a linie indikátoru potvrdí proražení obnovením svého lokálního minima, použijte signál k prodeji.

Příklad:

  • Na D1 grafu měnového páru EUR/USD v uptrendu došlo k proražení silné úrovně rezistence 1,1000.
  • Linie OBV potvrzuje proražení a stoupá nad svá předchozí maxima. Můžete tedy otevřít nákupní pozici.
  • Umístěte Stop Loss za proraženou úroveň a vyberte si svůj zisk po dosažení silné úrovně rezistence.
Aktuální trend potvrzen na grafu EUR/USD
Aktuální trend potvrzen na grafu EUR/USD

Divergence

Divergence se objeví, když se extrémy indikátoru a cenového grafu neshodují.

  • Býčí divergence (signál k nákupu) se vytvoří, když cenový graf vytvoří nové minimum pod předchozím, zatímco minimum OBV se vytvoří nad předchozím. Objem obchodů nepotvrzuje sílu medvědů. Poté, co se vytvoří divergence a cena se obrátí směrem nahoru, se doporučuje nákup.
  • Medvědí divergence (signál k prodeji) se objeví poté, co se nové maximum na cenovém grafu ukáže být vyšší než to předchozí, zatímco maximum linie OBV se nevytvoří nad předchozím. Objemy obchodů se zmenšují, což ukazuje na slabost býků. Po divergenci a obratu ceny směrem dolů se doporučuje prodej.

Příklad:

  • Na H4 grafu XAU/USD se v downtrendu vytvořila býčí divergence. Graf zlata vytvořil nová minima, zatímco OBV nikoli.
  • Poté, co se cena obrátí směrem nahoru, otevřete nákupní pozici.
  • Umístěte svůj Stop Loss za lokální minimum a vyberte svůj zisk, jakmile se cena přiblíží důležité úrovni rezistence.
Býčí divergence na grafu zlata
Býčí divergence na grafu zlata

Použití indikátoru On Balance Volume při Obchodování - Závěr

Indikátor On Balance Volume váže dynamiku cen aktiva k objemům obchodů. Velké objemy obvykle předcházejí silným pohybům trhu. Kromě obecného hodnocení trhu potvrzuje OBV obchodní signály s trendem a ukazuje, kde by se cena mohla začít obracet, pokud by došlo k divergenci. Před použitím indikátoru na reálném účtu, si jeho použití otestujte na demo účtu.

Otevřít Obchodní Účet


Materiál připravil

Tým RoboForex