¿Cómo invertir en REIT?

¿Cómo invertir en REIT?

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En la actualidad, existen muchas oportunidades para invertir dinero para obtener ganancias. Una de esas oportunidades es invertir en bienes raíces.

Mucha gente se da cuenta de que necesita tener el dinero para comprar una propiedad inmobiliaria para comenzar a invertir. Independientemente de su propósito (vivienda, comercio, oficinas, industria), puede obtener ganancias de dos maneras:

  1. Compre bienes raíces y revendalos con una ganancia.
  2. Presta tu inmueble y recibe ingresos.

Ambas opciones requieren grandes sumas para comprar el objeto que le interesa. Además, si el inversor decide comprar un inmueble en el extranjero, las cosas se complican aún más.

Hoy en día, existen formas menos costosas de invertir en bienes raíces en el extranjero. Ahora hablaré sobre REIT - Fideicomisos de inversión inmobiliaria. Tales fideicomisos construyen o compran bienes raíces y luego, prestando las casas, comparten las ganancias con los inversionistas.

Los REIT son comunes en EE. UU., Canadá, Europa y Asia.

Tipos de REITs

Tipos de REITs

Hay varios tipos de fideicomisos de inversión:

  • Los REIT invierten en bienes inmuebles físicamente existentes: casas, otros edificios, inmuebles médicos, de oficinas o industriales;
  • Los mREIT invierten en escrituras hipotecarias. Por regla general, dichos fideicomisos no poseen bienes inmuebles físicos o su participación en la cartera general es mínima.
  • Los fideicomisos mixtos invierten en ambos.

Además, los bienes raíces en los que invierten los fondos se pueden dividir en categorías según su propósito:

  • Edificios comerciales y áreas de ventas;
  • Proyectos industriales;
  • Despensa de casa;
  • Proyectos médicos;
  • Proyectos agrícolas.

Condiciones para registrar un REIT

Condiciones para registrar un REIT

Para convertirse en REIT, una empresa debe cumplir con las siguientes reglas, cuya ejecución está constantemente bajo control.

Condiciones:

  • El 75% de los activos deben invertirse en bienes raíces.;
  • Se debe generar un beneficio mínimo del 75% mediante préstamos, negociar bienes raíces o hipotecar;
  • No se debe pagar menos del 90% de los beneficios a los inversores como dividendos. Esta obligación está consignada en la normativa de los REIT y en el estatuto societario. Esta generosidad proporciona a la empresa una desgravación fiscal. El 10% restante se utiliza para el desarrollo y compra de nuevos proyectos. Hay casos en que los fideicomisos pagan el 100% de sus ganancias como dividendos para evitar el pago de deudas corporativas;
  • La empresa debe ser administrada por una junta directiva.;
  • No debe haber menos de 100 inversores; 5 o menos de ellos no deben tener más del 50% de las existencias.

Ventajas de un REIT

  • Alta liquidez, en comparación con el sector inmobiliario.. Las acciones se pueden comprar y vender en cualquier momento, lo que es casi imposible para los edificios;
  • Sin gastos de mantenimiento y reparación de edificios, no hay búsqueda de inquilinos: todo lo suyo lo hacen los empleados de su confianza;
  • Un umbral de inversión relativamente bajo: cualquiera puede comprar una acción del fideicomiso, poseyendo una suma bastante pequeña. El precio de las acciones de los REIT es diferente, por lo que puede elegir uno adecuado según sus capacidades;
  • Pagos regulares de dividendos. La mayoría de los REIT pagan dividendos una vez cada trimestre, pero algunos lo hacen mensualmente;
  • Las inversiones en REIT ayudan a diversificar su cartera no solo por la finalidad de los inmuebles sino también por países. La mayoría de los fideicomisos tienen bienes raíces en diferentes estados, lo que ayuda a minimizar los riesgos de algunos eventos de fuerza mayor o pérdidas estacionales;
  • Una baja correlación con el mercado de valores.. La caída de este mercado no influye en las acciones de REIT. En ciertos casos, los REIT crecen por delante de otros sectores;
  • Una protección contra la inflación. En la mayoría de los casos, la rentabilidad de los REIT es superior a la inflación, lo que ayuda al inversor no solo a ahorrar, sino también a aumentar su capital.

Durante los últimos diez años, los REIT han demostrado la mayor rentabilidad por dividendo que cualquier otro tipo de empresa.

Inconvenientes de un REIT

Además de los aspectos positivos, los REIT también tienen inconvenientes, que serían:

  • Una tasa impositiva aumentada. En los EE. UU., Un inversor pagará el 30% de su rendimiento por dividendo como impuestos;
  • Alta volatilidad de acciones. Las acciones de los fideicomisos se negocian en bolsa, se mueven constantemente y, a menudo, se utilizan con fines especulativos. Esto es lo que hay que tener en cuenta al invertir a medio y largo plazo;
  • Una disminución de la renta en situaciones de crisis puede perjudicar gravemente el pago de dividendos;
  • El desempleo puede dañar notablemente la hipoteca, haciendo que los fideicomisos pierdan sus ganancias;
  • Mal uso del dinero prestado. Aparte de las inversiones, la empresa se desarrolla con gran cantidad de préstamos que pueden convertirse en una carga insoportable con el tiempo. Además, todos los REIT utilizan créditos e hipotecas para comprar y construir inmuebles;
  • Dependencia extremadamente alta de las tasas de interés que también puede disminuir de forma tangible el beneficio de un fideicomiso.

¿Cómo invertir en REIT?

¿Cómo invertir en REIT?

En pocas palabras, un REIT es una sociedad de gestión de acciones, en la que los accionistas tienen derecho a recibir dividendos. Esto significa que cualquiera puede comprar tantas acciones como necesite y convertirse en accionista.

Todos los REIT están interesados ​​en atraer más dinero para un mayor desarrollo. La capitalización de los fideicomisos más grandes supera los mil millones de dólares. Y cuanto mayor es la capitalización, más estable es la empresa en crisis y turbulencias.

¿Cómo elegir un REIT?

Elegir un fideicomiso en el que invertir, estudiar el negocio de la empresa y su desempeño. Puede hacerlo de una de las siguientes formas:

  • Estudiar la estructura de activos sobre el saldo del fideicomiso;
  • Estudiar informes trimestrales;
  • Estudie la deuda: si es grande, luego puede dañar el beneficio del fideicomiso;
  • Estudie la rentabilidad por dividendo de períodos anteriores.

Pensamientos de cierre

Las acciones de REIT se negocian en la bolsa junto con cualquier otra acción. Son una buena forma de invertir sus fondos gratuitos, guardarlos y obtener ingresos estables.

El sector inmobiliario, aunque es una inversión menos riesgosa que las empresas industriales, también conlleva ciertos riesgos que debes tener en cuenta.

Para un REIT, no solo son importantes la capitalización y los dividendos, sino también los inmuebles en diferentes países, lo que ayuda a diversificar los riesgos.

Los REIT / son un activo protector que vale la pena incluir en su cartera.




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