La tendencia de la energía verde brinda una gran oportunidad para invertir en el sector del petróleo y el gas en este momento. Espera, podrías decir, ¿cómo es que si Aceite la producción disminuye, por el contrario.

Bien, esta es la razón por la que vale la pena prestar atención a las empresas productoras de petróleo. En el artículo siguiente, intento dar más detalles de la situación y proporcionar una lista de compañías petroleras cuyas acciones podrían crecer.

Inversiones en el sector de petróleo y gas

Para mantener el nivel de producción actual y evitar el agotamiento de las reservas de petróleo, el sector petrolero tiene que invertir constantemente una parte de las ganancias en la búsqueda de nuevos yacimientos petrolíferos y la modernización de los equipos. El cambio a la energía verde pondrá fin a tales inversiones.

En 2014-2021, las inversiones en el sector petrolero se redujeron de 750 a 350 mil millones de dólares. En 2020, la tendencia se aceleró.

Las instituciones financieras juegan un papel importante en la determinación de la dirección de las inversiones. A fines de 2019, 130 bancos internacionales con capitales de 47 billones de dólares cada uno anunciaron que para otorgar préstamos verificarían dónde se asignaría el dinero. Si el proyecto daña potencialmente la ecología, es menos probable recibir el préstamo.

Otro factor que influye en el suministro de oro negro es la disminución de las inversiones en petróleo de esquisto. Para obtener ganancias, las empresas de petróleo de esquisto necesitan un precio de más de 60 dólares por barril de este petróleo. La caída del precio durante la pandemia puso a estas empresas al borde de la supervivencia; ahora, cuando el mundo está desarrollando energías verdes, la entrada de dinero en el sector se ralentiza, lo que hace imposible que las empresas vuelvan a entrar en el mercado. Como resultado, la oferta de petróleo aumenta lentamente, mientras que la demanda sigue siendo alta.

Actualmente, esto se siente más agudo que nunca porque los precios del gas en Europa superan los 1,000 USD por 1,000 metros cúbicos, por lo que la energía de la quema de petróleo se ha vuelto más rentable. Esto suma una fuente más de demanda a las ya existentes. Todo esto significa que en un futuro cercano la demanda superará a la oferta, por lo que es muy probable que los precios del petróleo sigan creciendo.

¿En qué gastan dinero las compañías petroleras?

Si las empresas petroleras no invierten en producción, ¿en qué gastan el dinero? Destacaría varias opciones:

  • Inversiones en energía verde
  • Pagando dividendos
  • Fusión con otras empresas
  • Recompra de acciones.

Tres compañías petroleras más grandes: la europea Royal Dutch Shell (NYSE: RDS.A), la francesa Total (NYSE: TTE) y la American Exxon Mobil Corp (NYSE: XOM) - gastar miles de millones de dólares anualmente en inversiones en energía verde. Desde su punto de vista, las pequeñas empresas podrían convertirse en una amenaza potencial para las más grandes en el futuro, lo que hace que las inversiones en energía limpia sean un problema de supervivencia.

La administración de Occidental Petroleum Corporation (NYSE: OXY) afirmó que produciría tanto petróleo como fuera necesario para satisfacer la demanda actual. El flujo de dinero libre creado por una disminución en el gasto se destinará al pago de dividendos y su aumento adicional. De esta forma, la empresa apoyará a sus accionistas.

En cuanto a Conoco Phillips (NYSE: COP), gasta dinero en comprar otras compañías petroleras y aumentar su participación de mercado.

Por ejemplo, en septiembre, nos enteramos de que Shell vendió todos sus activos en el campo petrolífero de Permian a la estadounidense ConocoPhillips. Parece que escucharemos sobre este tipo de operaciones cada vez con más frecuencia. ¿Por qué invertir en la producción de petróleo si puede comprar una compañía petrolera prefabricada? Esto también es mucho más fácil que obtener permiso para explorar nuevos depósitos en estos días.

Al obtener superbeneficios vendiendo petróleo a precios elevados, las compañías petroleras están pagando sus deudas desde atrás en la pandemia rápidamente y asignan dinero para la recompra de acciones.

Después de presentar un informe para el segundo trimestre de 2, Chevron Corporation (NYSE: CVX) anunció una recompra de 2 a 3 mil millones de dólares al año. Shell va aún más lejos, gastando 2 millones de dólares en recompra de acciones y aumentando los dividendos en un 40%, lo que se convirtió en una verdadera sorpresa para los inversores.

Resumiendo

Una disminución de las inversiones en el sector petrolero podría resultar en altos precios del petróleo.

Las compañías petroleras también gastan sus superbeneficios en pagar deudas, lo que las hace más estables financieramente en comparación con las empresas de otros sectores.

Algunas petroleras planean transformarse en el futuro, alcanzando una emisión cero de CO2; otros utilizan los altos precios del petróleo y los bajos gastos para recompensar a sus accionistas.

Al final, tenemos precios del petróleo potencialmente altos, más recompras y dividendos más altos. Y mientras muchos anhelen comerse el gran pastel del petróleo, las acciones de las compañías petroleras están creciendo rápidamente.

¿A qué empresas prestar atención?

Debe contar con los líderes del sector petrolero. Se trata de empresas como Exxon Mobil Corporation (NYSE: XOM), Chevron Corporation (NYSE: CVX) y PetroChina Company Limited (NYSE: PTR). Las inversiones en ellos serán menos riesgosas porque gastan dinero en recompras, pagos de dividendos y energía verde.

El negocio de estas empresas está diversificado, no solo compran y venden petróleo, sino que también lo procesan y transportan. También tienen plantas de energía eólica, solar y marina, por lo que trabajan en el hidrocarburo y la energía verde simultáneamente. Hace que las inversiones en ellos sean dos veces más atractivas gracias a los altos precios del petróleo y las inversiones en el futuro.

Compañías petroleras

Sin embargo, puede intentar invertir en empresas más pequeñas con un negocio más limitado. Tienen una capitalización menor pero sus accionistas disfrutarán del crecimiento de los precios del petróleo en el período de transición. Estas empresas bombean y venden directamente petróleo y gas (este último es un producto secundario del bombeo de petróleo). No tienen grandes refectorios, ya que su única tarea es extraer y vender oro negro.

Aquí está la lista de posibles inversiones: ConocoPhillips (NYSE: COP), EOG Resources, Inc. (NYSE: EOG), Canadian Natural Resources Limited (NYSE: CNQ), Pioneer Natural Resources Company (NYSE: PXD) y Occidental Petroleum Corporation (Bolsa de Nueva York: OXY).

Riesgos

Los altos precios del petróleo no estimulan la recuperación económica, lo más probable es que aceleren la inflación y, si los precios son demasiado altos, las empresas simplemente quiebran. La OPEP podría intervenir y aumentar la producción. Es poco probable que este evento suceda en un futuro cercano todavía.

El mercado aún recuerda el momento en que los futuros del petróleo se volvieron negativos. Las compañías petroleras estaban perdiendo y los presupuestos de los países exportadores sufrían. La pandemia, mientras tanto, torturó a las economías. Hasta que las empresas no lleven el presupuesto al nivel anterior a la crisis, no hay forma de que la producción de petróleo aumente de forma drástica.

También tenga en cuenta que los refectorios de petróleo también compran petróleo a través de futuros. Esto significa que una empresa podría haber comprado futuros para diciembre de 2021 en marzo de 2021, cuando los precios eran más bajos.

Las empresas de bombeo de petróleo también tienen que ceñirse a los contratos: cuando el precio del petróleo en el mercado se acerca a los 80 dólares, todavía tienen que vender a los precios de marzo. Ésta es otra razón por la que la OPEP se abstendrá de aumentar la oferta del mercado.

Por lo tanto, existe el riesgo de que la OPEP aumente la producción, pero actualmente es mínimo.

Pensamientos de cierre

Me he cuestionado repetidamente qué podría hacer que el consumidor opte por un coche eléctrico en lugar de uno con motor de combustión. Cuando leo sobre cómo un coche eléctrico conduce del punto A al punto B, solo envidio la cantidad de aventuras que encuentra. Sin embargo, estoy empezando a resolver el acertijo. Si las inversiones en el sector petrolero se reducen, esto resultará en un combustible más caro y, de ser así, incluso los grandes fanáticos de los motores de combustión se inclinarán hacia los autos eléctricos.

No es probable que las compañías petroleras se extingan en este momento. Durante el período de transición, sin embargo, se beneficiarán más que nadie del aumento de los precios del petróleo. Y el período de transición podría durar mucho.

Invierta en acciones estadounidenses con RoboForex en condiciones favorables! Las acciones reales se pueden negociar en la plataforma R StocksTrader desde $ 0.0045 por acción, con una tarifa de negociación mínima de $ 0.25. También puede probar sus habilidades comerciales en el Plataforma R StocksTrader en una cuenta de demostración, simplemente regístrese en RoboForex.com y abrir una cuenta comercial.


El material es preparado por

Ha estado en el mercado financiero desde 2004. Desde 2012, ha estado negociando acciones en una bolsa estadounidense y publica artículos analíticos en el mercado de valores. Participa activamente en la preparación y realización de seminarios web educativos de RoboForex.