2021: Turu eufooria jätkub

2021: Turu eufooria jätkub

Lugemise aeg: 7 minutit



2021. aasta esimene kauplemispäev algas sellega, et S&P 500 saavutas kõigi aegade kõrgeima taseme. See tähendab, et investorid jäävad optimistlikuks ja on valmis oma raha aktsiatesse investeerima. Lühikese mängimine oleks liiga riskantne, kuid seletatav.

Nõudlus kulla, Bitcoini ja aktsiate järele kasvab

Juhin teie tähelepanu kahele finantsinstrumendile, mis ohustavad indeksi edasist kasvu, milleks on kuld ja BTC.

Mida teete, kui aktsiaturg on altid kriisile ja paljud ettevõtted näevad ellujäämise nimel vaeva, kaotades oma aktsiahinnast kuni 50–90%?

Sellistel juhtudel investeerivad turuosalised kaitsevaradesse, mis on alati olnud kuld, ja ostavad kindlustusi ettevõtete kohustuste täitmatajätmise vastu. Kindlustuste kontrollimine ja jälgimine on keerulisem, samas kui kullaga on see lihtsam: on olemas diagramm, mida saame igal ajal uurida.

Hüpoteeklaenukriis

2007. aastal, aasta enne finantskriisi algust, olid kulla noteeringud kõrgele tõusnud, mis tähendab, et paljud investorid olid kahtlustanud hüpoteeklaenude turul kasvavat mulli. Oma rahanduse kaitsmiseks hakkasid nad kulda ostma (kui filmi „Suur lühike” leiate 2008. aasta kriisist).

Ka S&P 500 noteeringud langesid järk-järgult ning selleks ajaks, kui kuulsime Lehman Brothersi pankrotist (millised uudised olid kriisi alguspunkt), kauplesid nad 18% allapoole kõigi aegade tippe.

Kulla ja S & P500 korrelatsioon Lehman Brothersi pankroti ajal

BTC kui turvaline vara

2020. aasta koroonaviiruse kriis algas ka kulla kasvuga, kuid erinevalt 2008. aastast kasvab kuld ja aktsiaindeksid samuti.

Seda saab seletada järgmiselt. Osa investoreid kardab raha aktsiates hoida ainult seetõttu, et nad kahtlustavad, et turul tekib uus mull, mistõttu nad investeerivad osa oma kapitalist kulda. Igal juhul märkasid investorid 2020. aastal veel ühte vara, mida nad hakkasid kasutama kaitsena fiat-raha eest, ja see vara on Bitcoini krüptoraha.

Alates detsembrist 2020 on selle hind kahekordistunud: üks BTC maksab üle 30,000 100 USD. See ei ole enam väikeste spekulantide instrument, mis võib selle hinda mõjutada XNUMX USD võrra. Suured turuosalised investeerivad BTC-sse.

Mis meil siin on?

Kuld liigub kõigi aegade tippude poole ja Bitcoin kaupleb kõigi aegade kõrgematel aegadel, st suurenenud nõudlust naudivad kaks kaitsevara. Vahepeal kaupleb ka S&P 500 indeks kõigi aegade tipptasetel. Selline olukord näitab, et mõned investorid valmistuvad katastroofiks, teised aga sulgevad kõigele pilgu ja on valmis aktsiaid ostma iga hinna eest. Kellel on õigus, näitab aeg.

Miks nii optimistlik?

Seletus on lihtne. 2020. aasta lõpus hakati inimesi koronaviiruse vastu vaktsineerima, mis on lootus majanduse elavnemisele.

Järgmine seletus on majanduse enneolematu toetamine raha sisse valamisega. Joe Biden suurendab toetust alles siis, kui presidendiks saab.

Millal võib aktsiaturu kasv peatuda?

Euroopa ja USA võtavad tugimeetmeid, valades oma majandustesse triljoneid USD ja EUR. Madalad intressimäärad, mis võimaldavad odavat krediteerimist, toetavad ka ettevõtteid.

Kujutage nüüd ette jooksjat, kes osaleb maratonil. Nende abistamiseks sillutas meeskond teed ja lasi tohutu fänni selga puhuda.

Mis juhtub, kui tugi võetakse ära? Jooksja jalad muutuvad raskeks ja tuul näos võib ta pikali lüüa.

See võrdlus tähendab, et kuulujutud toetuse lõpetamisest võivad langeda esimese löögina turul, samal ajal kui intressimäärade tõus muutub teiseks. See paneb need, kes on ostnud aktsiaid madalama hinnaga, kasumit võtma, samas kui need, kes on ostnud kõrgelt, saavad väga pikaajalisteks investoriteks, eeldades, et hind tagasi tuleb. Need, kes kasutasid finantsvõimendust, on kõige haavatavamad, kuna parandus võib käivitada marginaali nõude, mis surub aktsiahinnad veelgi alla.

Kuigi raha valatakse, varud kasvavad. Osa investoritest jätkab kulla ostmist, hajutades riske, kuid see on kõige väiksem osa. Suurem osa jätkab aktsiatesse investeerimist, märkades väiksemaid ettevõtteid, kelle aktsiad kauplevad kaugel oma kõigi aegade tipphetkedest üsna ebastabiilse finantstulemuse tõttu. Eufooria paneb investorid aga kõike ostma.

Keskpangad ei kavatse intressimäärasid tõsta

Eksperdid ütlevad, et 2021. aasta esimesel poolel ei tõsta Euroopa ega USA intressimäärasid (Goldman Sachs prognoosis Fedil isegi seda, et see tõstab määra ainult aastal 2024) või lõpetada võlakirjade ostuprogramm. Seega varud kasvavad. Seega pole parim idee kõrvale jääda ja jälgida nende kasvu.

Selles olukorras on kaks käitumisviisi. Esimene on investeerida kulda, et kaitsta oma kapitali, teine ​​on proovida leida aktsiaid, mis võivad veelgi kasvada.

Elektriautode tootjad teatasid müügist

2021. aasta algust tähistasid lisaks S&P 500 kasvule ka elektriautode tootjate head teated.

Tesla, Inc.

Ütle, Tesla (NASDAQ: TSLA) teatas, et müüs 189,750. kvartali lõpus 4 15,750 elektriautot, mis ületas prognoose 7 XNUMX auto võrra. Aruanne tõi aktsiahinna XNUMX% ülespoole ja aktsiad jätkavad kauplemist kõigi aegade kõrgeimal tasemel.

Tesla on elektriautode tootjate seas liider ja selle aruanne ennustab mõnevõrra konkurentide järgnevaid teateid, st kui Tesla müük kasvab, tunnevad ka teised elektriautode tootjad nõudlust oma toodete järele.

NIO Limited

Täpselt nii on juhtunud. NIO (NYSE: NIO) aruanded näitasid, et elektriautode müük kahekordistus 2020. aasta detsembris; nad müüsid 17,353. kvartalis 4 XNUMX autot, mis ületab kõige julgemad ootused.

Ettevõtte peadirektori William Bin Lee sõnul toetas müüki oluliselt uus variant „Battery As a Service“, mis tähendab, et elektriautosid müüakse ilma patareideta, mis antakse kliendile liisitud. See lahendus langetab elektriautode hindu märgatavalt, muutes need konkurentsivõimeliseks.

NIO aktsiad kauplevad jätkuvalt kõigi aegade kõrgeimal tasemel.

NIO Limited aktsiahindade graafik

Li Auto Inc.

Li Auto (NASDAQ: LI) samuti rõõmustas oma investoreid heade müügitulemustega 4. aasta 2020. kvartalis. Detsembris kasvas elektriautode müük 530% ja kvartalimüük - 67%, 14,464 2019 autoni. Li Auto alustas masstootmist 2017. aasta novembris ja jõudis NIO lähedusse nii lühikese aja jooksul, kuigi NIO on elektriautosid müünud ​​alates XNUMX. aastast.

Li Auto aktsiad kasvasid koos teiste elektriautode tootjate aktsiatega, kuid praegu näivad need olevat kõige nõrgemad, liiga kaugel kõigi aegade tippudest. Teiselt poolt võib seda tõlgendada kui potentsiaali kasvuks.

Li Auto aktsiahindade graafik

XPeng Inc.

Teine Hiina elektriautode tootja XPeng (NYSE: XPEV) näitas ka 4. kvartali tulemusi, mis ületasid ekspertide ootusi. Detsembris kasvas selle müük 326%, kvartalimüük aga 303%, ulatudes 12,964 XNUMX autoni. Nagu Li Auto puhul, on ka XPengi aktsiad kaugel kõigi aegade tipphetkedest, mis muudab nad investeeringute jaoks atraktiivseks.

Xpeng Inc aktsiahindade graafik

Igatahes on kaks viimast ettevõtet äsja turule tulnud ega ole veel jõudnud Tesla või NIO müügimahtudeni, neil on kogu tee ees.

Müügi kasvu võis märgata igas elektriautosid müüvas ettevõttes, mis viitab ilmsele trendile tulevikus. Seega tähistavad kogu 2021. aastat elektriautode tootjate soodsad aruanded, mis tähendab, et saate selles sektoris investeerimiseks valida sellise kasvupotentsiaaliga ettevõtte.

Igatahes tahaksin välja tuua Tesla aktsiad. Paljud turuosalised arvavad, et need on üle ostetud ja nende volatiilsus on tohutu, seega kaasnevad investeeringutega suuremad riskid.

Vaktsineerimine taastab reisijate voo lennufirmades

Teine sektor, mida peaksite vaatama, on õhutransport. Eeldatakse, et vaktsineerimine peatab pandeemiad ja avab piirid, taastades majanduse ja kodanike sissetuleku. Tühjade reiside järele näljased inimesed aitavad turismisektoril taastuda ja suurendada reisijate voogu. Seega muutub olukord lennufirmades paremaks ja nii muutuvad ka nende aktsiahinnad.

Boeingu tellimused võivad taastuda

Muidugi saab peamine kasusaaja Boeingi ettevõte (NYSE: BA) mille jaoks tellimuste sissevool peab pärast 2020. aasta madalseisu taastuma. See on esimene ettevõte, kes pöörab teie tähelepanu sellele sektorile. Selle aktsiad viivad lõpule kuu aega tagasi alustatud korrektsiooni. Aktsia hind võib hakata nendelt tasemetelt kasvama.

Investeeringute jaoks võite kaaluda ka järgmisi lennufirmasid: American Airlines Group Inc. (NASDAQ: AAL), Southwest Airlines Co. (NYSE: LUV), Delta Air Lines, Inc. (NYSE: DAL), United Airlines Holdings, Inc. (NASDAQ: UAL).

Nende seas on finantsolukord kõige stabiilsem Southwest Airlinesis. Talle kuulub 14 miljardit USA dollarit vaba raha ja suurema osa sissetulekust teenivad siselennud. Veelgi enam, Southwest Airlines kannatas 737. aastal Boeing 8 MAX 2019-le kehtestatud keelu tõttu palju kaotades 435 miljonit USA dollarit. Ja nüüd lastakse Boeing 737 MAX 8-l uuesti lennata, mis on ettevõtte jaoks järjekordne kasvutegur.

American Airlines Group Inc. (NASDAQ: AAL), Southwest Airlines Co. (NYSE: LUV), Delta Air Lines, Inc. (NYSE: DAL), United Airlines Holdings, Inc. (NASDAQ: UAL) aktsiahindade graafikud

Nõrgim lennufirma on American Airlines. Laenukoormuse suurenemine pani selle kulutusi vähendama ja olulise osa töötajatest vallandama. Ehkki see on praegused võlad ära maksnud ja 2021. aastal enam suuri makseid pole, kipuvad investorid graafiku järgi otsustades selle aktsiaid vältima.

Kokkuvõttes peaks vaktsineerimine päästma lennufirmasid ja parandama nende finantstulemusi.

Mõtte sulgemine

2020. aasta oli täis negatiivseid sündmusi ja eeldatavasti on aasta 2021 hoopis vastupidi. Vaktsineerimine peaks avaldama märgatavat mõju.

Siiski on üks detail, mis võib kõik rikkuda. Praegu kauplevad paljude emitentide aktsiad kriisieelsel või kõrgemal tasemel. Kui rahu COVID-19 ümber vaibub, heidavad turuosalised pilgu majandusele ja leiavad, et see on halvem kui enne kriisi.

Siis püüavad paljud aru saada, miks aktsiad nii kallid on. Seega olge valvsad ja ärge jätke kunagi aega kasumi võtmiseks.

Investeerimine ProShares VIX lühiajalised futuurid ETF (AMEX: VIXY), mida nimetatakse ka "hirmu indeksiks", on suurepärane idee. Kui paanika algab, hüppavad selle hinnapakkumised sadade protsentidega.

Praegu otsige alahinnatud aktsiaid ja ostke neid. 2021. aasta esimene pool lubab suurt kasumit.

Investeerige Ameerika aktsiatesse RoboForexiga soodsatel tingimustel! Pärisaktsiatega saab R Traderi platvormil kaubelda alates 0.0045 dollarist aktsia kohta, minimaalse kauplemistasuga 0.25 dollarit. Samuti saate proovida oma kauplemisoskusi R Trader platvorm demokontol registreeruge lihtsalt RoboForex.com ja avage kauplemiskonto.




Kui leiate, et see on kasulik, käsitleme kõiki kauplemise ja investeerimise aktuaalseid teemasid.

Kommentaarid

Eelmine artikkel

Muski piiks saadeti vale ettevõtte varude orbiidile

Tänu Elon Muski säutsule kasvasid Signal Advance'i noteeringud 6,350%. Investorite seas ärritumine saavutas haripunkti. Ettevõtte kapitalisatsioon kasvas 55 miljonilt 1.4 miljardile USD. Siiski on üks ülioluline detail. Mis see on? Saage kohe tuttavaks!

Järgmine artikkel

Kuidas arvutada omakapitali tootlust (ROE)?

Selles artiklis räägime omakapitali tasuvusest (ROE), mis on üks investeeringutasuvuse põhinäitajaid, mis aitab hinnata erinevate ettevõtete finantsstabiilsust ja investeeringute atraktiivsust.