Finantsvõimenduse määratlus

Finantsvõimendus on laenatud raha (nimetatakse kapitali) kasutamine finantsturgudele investeerimiseks, lootes saada suuremat kasumit. Kapitali annab maakler tagatiseks eesmärgiga suurendada kaupleja kauplemisvõimet. See on omamoodi laen, mida kauplejad võtavad maakleritelt teatud proportsioonis nende kontol olevate vahenditega eesmärgiga suurendada oma võimalusi teenida rohkem kasumit. Olenevalt turust, kus kaupleja tegutseb, võib finantsvõimenduse anda vahekorras 1:2 kuni 1:2000.

Finantsturgudel finantsvõimendusega kauplemist nimetatakse marginaaliga kauplemiseks. Maakler võib sellise laenu andmise eest võtta vahendustasu või teenida vahet ilma vahendustasu võtmata. Maakleri kasum on otseselt seotud kaupleja suurenenud kauplemisvõimalustega.

Kuidas võimendus töötab

Maakler annab kauplejale kapitali teatud proportsioonis tema hoiuse suurusega. Kaupleja kontol on näiteks 10,000 XNUMX dollarit, kuid sellest summast ei piisa valitud varaga kauplemiseks.

Forexi maakler annab kauplejale täiendavaid vahendeid proportsionaalselt tema hoiusega – näiteks 1:100. Kaupleja saab nüüd kasutada summat, mis on 100-kordne tema kontol oleva summa, st mitte ainult tema enda 10,000 1,000,000, vaid XNUMX XNUMX XNUMX dollarit.

Teoreetiliselt ei saa kaupleja maakleri pakutud raha kaotada. Maakler seab oma rahaasjade kaitsmiseks kauplejale automatiseeritud kauplemissüsteemis kahjuläve. See võib olla võrdne kaupleja kontol oleva summaga, st antud juhul 10,000 XNUMX dollariga või teatud protsendiga sellest summast. Niipea kui see lävi on saavutatud, suletakse kõik kaupleja positsioonid automaatselt.

Näide võimenduse kasutamisest

Kaupleja kontol on omavahendite summa 10,000 1 dollarit, millest ei piisa 108,891 loti EUR/USD positsiooni avamiseks: marginaali tagatise – omamoodi panti – summa on XNUMX XNUMX dollarit. Kauplejal on valida, kas avada riskijuhtimisega väiksem positsioon ja opereerida ainult selle summaga või kasutada alternatiivina finantsvõimendust.

Kaupleja valib teise võimaluse, maakler laenab talle laenu suhtega 1:100 saadaoleva summa suhtes. Kaupleja avab 1 loti EUR/USD positsiooni 1.08891 juures. Marginaali summa on 108,891 1088.91 dollarit, mis jaguneb järgmiselt: 1 dollarit kaupleja isiklikest vahenditest (XNUMX% kogu marginaalist) on tema kontol reserveeritud ja ülejäänud summa lisab maakler automaatselt.

Terminalis kuvatakse marginaali tagatise veerus fikseeritud summa 1088.91 dollarit – ülejäänud summat, mille maakler lisab võimenduse näol, terminalis kaupleja mugavuse huvides ei kuvata. Kaupleja ei saa kogu positsiooni avatud perioodi jooksul reserveeritud vahendeid kasutada muude positsioonide avamiseks.

Kaupleja sulges positsiooni, kui hind jõudis 1.08941-ni. Avamis- ja sulgemishinna vahe on 50 punkti, mis tähendab, et 1 loti tellimuse mahuga on kaupleja kasum 50 dollarit. Pärast positsiooni sulgemist tagastati tagatissumma kaupleja saldole.

Finantsvõimenduse kasutamise riskid

Finantsvõimendust kasutades saab kaupleja avada suuremate mahtudega positsioone. Suure finantsvõimendusega avatud positsioon võib aga minna kaupleja prognoositule vastupidises suunas ning kahjum võib väga kiiresti jõuda kriitilise väärtuseni. Teoreetiliselt on kasum või kahjum koos finantsvõimendusega proportsionaalselt suurem kui ilma selleta.

Finantsvõimenduse eelised ja puudused

Plussid:

  • Võimaldab kaubelda suure väärtusega varadega
  • Võimaldab kaubelda suurtes kogustes
  • Võimalus kasumit suurendada
  • Tingimuslik tasuta krediit Forexi maaklerilt

Puudused:

  • Suurenenud riskid kauplemisel
  • Finantsvõimendustasu börsil kauplemisel
  • Kauplemismahtude väärkasutamise oht
  • Piiratud nimekiri finantsvõimendusega kauplemiseks saadaolevatest kauplemisinstrumentidest