Индикатор Моментум. Эффективный осциллятор или указатель тренда?

Индикатор Моментум. Эффективный осциллятор или указатель тренда?



Индикатор Momentum является одним из самых простых и популярных среди трейдеров. Согласно некоторым источникам считается, что его автором является известный французский математик Поль Эмиль Аппель (Paul Émile Appell). Этот индикатор помогает определить направление тренда и скорость изменения цены.

Описание индикатора Моментум

Momentum – это индикатор осцилляторного типа, который сравнивает цену закрытия текущего временного интервала с ценой закрытия за установленный временной период. Можно сказать, что Моментум показывает скорость (темп) и направление изменения цены.

Популярность Моментума, в первую очередь, обусловлена его простотой, универсальностью и тем, что он периодически может давать опережающие сигналы. Моментум не только указывает направление движения цены, но еще и дополнительно, с помощью оценки темпа изменений котировок, может показать разворотные точки на графике цены.

Моментум помогает определить, ускоряется тренд или замедляется. Когда индикатор достигает нового максимума, это говорит о том, что оптимизм рыночной толпы растет и подъем цен скорее всего продолжится. Когда Моментум падает до нового минимума, это говорит о росте пессимизма на рынке и о вероятности продолжения падения цен. Рассчитывается индикатор Моментум в отдельном окне под графиком цены.

индикатор Моментум в отдельном окне под графиком цены

Формула расчета, характеристики и настройки

Индикатор Momentum состоит из одной основной линии, которая сравнивает положение текущей цены по отношению к предыдущему периоду.

Формула расчета Моментума первоначально выглядела так:

Momentum = Close(i) - Close(i-n)

Где:

  • Close(i) – последняя цена закрытия
  • Close(i-n) – цена закрытия n периодов назад
  • n – период индикатора Momentum

В дальнейшем формулу расчета немного видоизменили, заменив разницу цен закрытия на частное, и сейчас она выглядит так:

Momentum = Close(i) / Close(i-n) * 100

При установке индикатора в настройках необходимо указать следующие параметры:

  • Период – период расчета для основной линии индикатора. В стандартных настройках стоит значение 14.
  • Применить к – выбирается нужный параметр цены, как правило, используются цены закрытия (Close).
  • Стиль – можно выбрать вид, цвет и толщину основной линии.
  • Закрепление максимума и минимума – закрепляет окно индикатора в заданных границах.
параметры индикатора Моментум

Индикатор Momentum в классическом варианте используют с заданным по умолчанию периодом 14. При этом всегда есть возможность поэкспериментировать, оценить на исторических данных работу индикатора с другими периодами, подобрать для своей торговли наиболее подходящий.

В окне индикатора Momentum проводится уровень 100. Это центральная ось индикатора, относительно которой он двигается. Нахождение индикатора выше уровня 100 говорит о восходящей тенденции, снижение ниже уровня 100 сигнализирует о нисходящем движении.

Взаимосвязь Моментума с другими индикаторами

Индикатор Momentum относят к группе осцилляторов. Он может показывать значительные отклонения графика цены от так называемых "нормальных" значений (уровень 100), то есть сигнализировать о перепроданности или перекупленности. Близкими по сигналам к Momentum являются осцилляторы Williams %Range, Stochastic Oscillator, RSI (Relative Strength Index), CCI (Commodity Channel Index).

Momentum и Moving Average

Для фильтрования убыточных сделок можно использовать в дополнение к Momentum сигналы трендовых индикаторов, например МА (Moving Average). Если МА старшего периода растет, берутся только сигналы Momentum младшего периода на покупку. И наоборот, если МА старшего периода снижается, берутся только сигналы Momentum младшего периода на продажу.  

Momentum и Stochastic Oscillator

Можно использовать Momentum в сочетании с классическим нормированным осциллятором, например совместно со Stochastic Oscillator. Тогда можно брать сигналы Стохастика на покупку, если Momentum растет и находится выше уровня 100, и сигналы Стохастика на продажу, если Momentum падает и находится ниже уровня 100. Также эффективными могут быть сигналы дивергенции между очередными максимумами/минимумами Momentum и Stochastic Oscillator.

Классическая торговля по индикатору Моментум

Рассмотрим два основных торговых сигнала индикатора Momentum:

Пересечение центрального уровня 100

Центральной осью Моментума, относительно которой он двигается, является уровень 100. Этот уровень является трендоуказующим – нахождение индикатора выше уровня 100 говорит о восходящей тенденции, снижение индикатора ниже уровня 100 сигнализирует о нисходящей тенденции.

Сигнал на покупку возникает в тот момент, когда линия Моментума пересекает центральную ось 100 снизу вверх. После закрепления индикатора выше уровня 100 можно открывать позицию на покупку (Buy), ограничение убытков (Stop Loss) ставится за локальный минимум. Зафиксировать прибыль (Take Profit) можно будет при подходе цены к ближайшему сильному уровню сопротивления.

Установка Стоп Лосс и Тейк Профит с индикатором Моментум

Сигнал на продажу возникает в тот момент, когда линия Моментума пересекает центральную ось 100 сверху вниз. После закрепления индикатора ниже уровня 100 можно открывать позицию на продажу (Sell), ограничение убытков (Stop Loss) ставится за локальный максимум. Зафиксировать прибыль (Take Profit) можно будет при подходе цены к ближайшему сильному уровню поддержки.

Установка Стоп Лосс и Тейк Профит и Стоп Селл с индикатором Моментум

Дивергенция Моментума и графика цены

Дивергенция (от лат. divergere – расхождение) возникает при расхождении линии Моментума и графика цены.

Дивергенция на покупку – "бычья дивергенция" - возникает тогда, когда график цены показывает новый минимум, ниже предыдущего, а линия Моментума показывает минимум выше предыдущего. Это говорит о том, что "медведи" теряют силы и снижение цен уже на исходе. После формирования "бычьей дивергенции" и начала движения цены вверх рекомендуются покупки.

Дивергенция Моментума и графика цены

Дивергенция на продажу – "медвежья дивергенция" - возникает тогда, когда график цены показывает новый максимум, выше предыдущего, а линия Моментума показывает максимум ниже предыдущего. Это говорит о том, что "быки" ослабели, и в любой момент возможен разворот вниз. После формирования "медвежьей дивергенции" и начала движения цены вниз рекомендуются продажи.

Дивергенция Моментума и графика цены

Чем полезен Моментум?

Несмотря на то, что Momentum формально относится к группе осцилляторов, его скорее можно назвать универсальным индикатором. Помимо классических осцилляторных сигналов о наличии перекупленности/перепроданности Momentum также дает и трендоуказующие сигналы.

Сигналы Моментума можно применять в торговле, совместив его для надежности с дополнительными инструментами. Будут это другие индикаторы или классический теханализ – не принципиально. Главное составить понятную торговую стратегию и получить положительную статистику ее работы, после чего можно смело приступать к торговле.  

Откройте счет в RoboForex



Стиль, орфография и пунктуация автора сохранены.


Предыдущая статья

Неделя на рынке (11.11-17.11): Пауэлл, статистика и Трамп

Новая неделя ноября вряд ли станет для рынков капитала особенно активной: тут не запланировано чего-то чрезвычайно важного и способного резко нарастить волатильность торгов. Сезон корпоративных отчётностей в США перевалил за половину и даёт понятную картину происходящего, Центробанки все важные решения уже приняли, вся интересная статистика сосредоточена на второй половине недели. Однако и в таких условиях есть, на что обратить внимание.

Следующая статья

Saudi Aramco готовится к IPO

Saudi Aramco была основана в 1933 году правительством Саудовской Аравии и американской нефтяной компанией Standard Oil of California. К 1980 году правительство Саудовской Аравии получило полный контроль над компанией за счет выкупа акций, и теперь Saudi Aramco является национальной нефтяной компанией.