Нефть: самый неоднозначный актив марта

Прогноз цены на Нефть. Самый неоднозначный актив марта

Просмотров: 172  
Время чтения статьи: 4 мин



Видео: ТОП новости рынка форекс, нефти и криптовалют 20.03.2020

Состояние рынка нефти в марте 2020

Поведение сырьевого рынка в последние дни вызывает и вопросы, и восклицания, и вообще-то весь спектр эмоций, доступных человеку. Цены на нефть в марте 2020 года пережили, пожалуй, наиболее стрессовое время за последние годы. Период испытаний всё ещё не завершён. Но сейчас, пожалуй, самое время разобраться, с чего всё началось.

Явным катализатором для провала сырьевых котировок стал развал ОПЕК+. На венской встрече в марте всё пошло не так: Россия не захотела согласовать углубление соглашения по заморозке сырьевой добычи, Саудовская Аравия не пожелала пойти на диалог и взять на себя, как обычно, львиную долю работы. Остальные промолчали, но в данном случае это молчание оказалось критичным. В результате, с 1 апреля ни одну из стран формата ОПЕК+ не сдерживают рамки соглашений: каждая из них вольна добывать столько нефти, сколько считает нужным.

Влияние коронавируса на рынок нефти

Ещё один фактор давления на нефтяные цены - коронавирус. Он пошёл из Китая, ключевого импортёра сырья в мире. Закономерно, что с массовой приостановкой предприятий и резким падением потребления спрос на энергоносители в Китае упал. Сама Поднебесная тут же в разы снизила закупки чёрного золота, и это не могло не сказаться на нефтяных ценах. На и так вялом глобальном это отразилось в высшей степени негативно, и цены на сырье упали. Первая февральская статистика из Китая отлично проиллюстрировала болезненное состояние сектора промпроизводства и показатели бизнес-активности, и мир уверился в мысли, что Китай в этом году останется в стрессе и много нефти покупать не будет. Что ж, похоже на правду.

Рост запасов нефти в США

Ещё один момент давления на нефтяные цены - рост запасов в США. Ещё один - в готовности саудитов продавать Азии нефть на 6 USD ниже, чем остальным, и предлагать Европе особенные условия поставок сырья. Саудовская Аравия может себе это позволить ввиду низкой себестоимости добываемого сырья, Россия здесь конкурировать уже не сможет.

Это такой новый формат нефтяной войны, более жестокий и болезненный, чем тот, что мы видели ранее с ближневосточной подачи.

Прогноз цены на нефть в 2020

Вариантов развития событий не так много, как хотелось бы. Один из них, наиболее вероятный, заключается в стабилизации цены на нефть Brent в пределах 25-40 USD в течение этого года. Но только после того, как баррель прогуляется в область 6-8 USD на волне нового стрессового падения. Ещё один вариант сценария предполагает, что саудиты всё-таки раскачают сектор нефти, захватят часть рынка и закрепят цены в диапазоне 20-40 USD с высокой волатильность. Может быть, где-то вмешаются Штаты, раз Дональд Трамп говорит о готовности работать в нужное время. Но пока это просто слова. В любом случае отлично видно, что сегодняшняя пауза - ещё не финал драмы.

Это если опираться на фундаментальную составляющую. Но для полного понимания происходящего и представления себе вариантов развития событий необходимо рассмотреть и техническую картину торгов.

Технический анализ нефти марки Brent

Четырехчасовой график Brent

На четырехчасовом графике сорт Brent отработал структуру волны снижения к уровню 25.05. В моменте рынок покинул канал этой структуры волны снижения. В настоящий момент график показывает вероятность начала коррекции к уровню 45.50. Сегодня рынок торгуется на пробой уровня 28.65 вверх. Ожидаем отработку первой волны роста на уровне 35.15. После этого не исключена коррекция к уровню 28.65. Далее - рост на отработку уровня 41.50. Цель локальная, это важно. Затем коррекция к уровню 35.15. После этого рост к уровню 45.50. Цель первая. Затем коррекция к уровню  35.15. Цель - вторая.

Технически, такой сценарий подтверждает и осциллятор MACD. Его сигнальная линия покинула зону гистограмм и уверенно торгуется вверх к отметке 0. Ожидается пробой снизу вверх, и тогда рост цены ускорится. Особенно заслуживает внимания сформированная дивергенция  на индикаторе. Наличие этой дивергенции подтверждает возможность продолжения роста цены.

цена нефти BRENT - 4-часовой график

Часовой график Brent

На часовом графике Brent отработал структуру пятого звена волны снижения к расчётной цели 25.05. Пробит часовой канал последней пятой структуры волны снижения на уровне 26.05. После этого рынку удалось исполнить импульс роста к уровню 27.40. И, через коррекцию к уровню 26.05, рынок торгуется в структуре второго импульса роста к уровню 31.63. Цель – локальная. Затем ожидаем звено коррекции к уровню 28.65. Далее - рост к уровню 33.48. Цель - первая, расчётная.
 
Технически такой сценарий подтверждает и осциллятор Stochastic. Его сигнальная линия отбилась от отметки 50 вверх и продолжает уверенный рост к отметке 80. После этого рассмотрим возможность снижения индикатора к отметке 50, во время коррекции на графике цены. Далее - очередной рост к отметке 80.Как видно, ситуация в секторе нефти весьма и весьма неоднозначная. И если технические сигналы дают основание ожидать восстановления цены на сырьё, то весь спектр фундаментального фона, от спроса до добычи, это отрицает. Единственное, в чём сейчас точно можно быть уверенным - это в том, что рынок всегда даст возможность как войти в позицию, так и выйти из неё без критичных потерь. 

цена нефти BRENT - 1-часовой график

Заключение

Как видно, ситуация в секторе нефти весьма и весьма неоднозначная. И если технические сигналы дают основание ожидать восстановления цены на сырьё, то весь спектр фундаментального фона, от спроса до добычи, это отрицает. Единственное, в чём сейчас точно можно быть уверенным - это в том, что рынок всегда даст возможность как войти в позицию, так и выйти из неё без критичных потерь. Ситуация развивается стремительно и без предупреждений, главное, соблюдать осторожность на поворотах.




Комментарии

Предыдущая статья

Как применять Индекс Относительной Бодрости (RVI) в трейдинге?

В этом обзоре мы разберем индикатор Relative Vigor Index (Индекс Относительной Бодрости). RVI помогает оценить динамику изменения цены финансового инструмента за определенный период времени.

Следующая статья

Стратегия Woodies CCI - торговля без графика цен

Этот метод торговли, который разработал Кен Вуд (Ken Wood), представляет собой очень простую систему для трейдинга. Есть мнение, что для успешного использования именно данного варианта работы достаточно торговать в соответствии с правилами автора.