3 компании с дивидендной доходностью выше инфляции

3 компании с дивидендной доходностью выше инфляции

Время чтения статьи: 6 мин



Повысят учётную ставку или не повысят? А что с инфляцией, она под контролем, или ФРС упустила момент? А как там облигации ведут себя, растёт доходность или нет? У инвесторов на фондовом рынке сейчас сплошная головная боль: везде риски, от новостей мозг взрывается, невозможно ни на минуту расслабиться. И думаешь: "А может ну её, эту гонку за миллионами? Куплю акций дивидендных компаний и буду стабильно получать ежеквартальную прибыль".

В этой статье хочу обратить ваше внимание на дивидендные акции. Работая с ними, нет необходимости постоянно следить за рынком и пытаться предсказать, что же будет с их ценами в будущем.

Для таких инвестиций нужно выбирать крупные компании с длительной и стабильной историей выплат дивидендов, а также хорошей дивидендной доходностью. Она должна превышать инфляцию, иначе инвестированные средства будут постепенно обесцениваться.

Чтобы выбрать дивидендную акцию, требуется время, зато потом вы можете оставить её в портфеле на несколько лет. Следовательно, период инвестирования – долгосрочный, значит стоит ещё уделить внимание тем компаниям, по которым эксперты ожидают рост цены акций в будущем, ведь это тоже будет служить источником дохода.

С чего начать поиск дивидендных акций?

Для начала необходимо узнать текущий уровень годовой инфляции в США.

График показателя инфляции в США
График показателя инфляции в США

Согласно диаграмме, она сейчас находится на максимальных значениях и составляет 4.99%. Это значит, что надо искать бумаги с доходностью, равной или превышающей данный процент. В будущем повышение учётной ставки Федеральной резервной системой приведёт к падению инфляции, поэтому можно обращать внимание на акции с дивидендной доходностью в размере 5% годовых. Обычно ФРС стремится достичь годовой инфляции в 2- 2.5%.

3 компании с дивидендной доходностью выше инфляции

А теперь давайте рассмотрим те самые три компании, чья дивидендная доходность превышает текущую инфляцию в США.

Exxon Mobil Corporation

Первой компанией в нашем списке является Exxon Mobil Corporation (NYSE: XOM).

Exxon Mobil – это американская многонациональная нефтегазовая корпорация, образованная в 1999 году путём слияния Exxon и Mobil.

На самом деле, это компания всем известного Джона Рокфеллера (John Rockefeller). Ранее она называлась Standard Oil. Корпорация была настолько большой, что занимала монопольное положение на нефтегазовом рынке. Это не устраивало правительство США, и в 1911 году компанию разделили на 34 мелких фирмы, две из которых были Exxon и Mobil. Спустя 88 лет Exxon и Mobil объединились и стали крупнейшими в мире по размеру выручки.

Сейчас в число акционеров Exxon Mobil входят такие инвестиционные фонды, как The Vanguard Group (8,15%), BlackRock (6,61%) и State Street Corporation (4,83%), под управлением которых находятся триллионы долларов.

Exxon Mobil Corporation с 1999 года выплачивает дивиденды, и их размер постоянно увеличивается. На текущий момент дивидендная доходность составляет 5.43% годовых и равна 3.48 USD на акцию в год, следовательно, каждый квартал выплачивается 0.87 USD на акцию.

Покупая дивидендные акции, очень важно выждать хорошую цену для покупки. На текущий момент акции торгуются по цене 64 USD за бумагу.

Если стоимость акций начнёт расти и достигнет 80 USD, то покупая бумаги по этой цене, дивидендная выплата в 3.48 USD будет равна уже 4.35% годовых. Чем выше будет стоимость акций, тем ниже будет их дивидендная доходность.

Но тогда компания, чтобы не терять инвестиционную привлекательность, начинает поднимать размер выплат и доходность снова увеличивается. Следовательно, выгодно покупать дивидендные акции на падении цены и удерживать их при росте.

Давайте разберём это утверждение на примере. В ноябре 2020 года акции Exxon Mobil стоили 35 USD, а размер выплат по дивидендам в это кризисное время сохранялся на уровне 2019 года и составлял 0.87 USD на акцию. Следовательно, дивидендная доходность была 9.9% годовых.

Компания периодически увеличивает размер выплат, поэтому сохранив акции в портфеле на долгий период времени, в итоге можно достичь двузначной процентной доходности от выплаты дивидендов.

Бумаги Exxon Mobil на протяжении последних 14 лет торговались в диапазоне между 35 и 75 USD. Это очень хорошо для дивидендных акций, так как можно заранее просчитать размер возможной просадки в случае покупки акций на верхней границе диапазона и докупать бумаги частями при падении цены. Сейчас котировки акций находятся на уровне 64 USD, и сохраняется потенциал роста к докризисным уровням на отметке 75 USD.

График акций Exxon Mobil (NYSE: XOM) на 18 июня 2021 года
График акций Exxon Mobil (NYSE: XOM) на 18 июня 2021 года

AT&T Inc.

Следующая компания - AT&T Inc. (NYSE: T). Она тоже стала жертвой антимонопольного законодательства и в 1982 году была разделена на семь независимых фирм.

На сегодняшний день AT&T является крупнейшей в мире телекоммуникационной компанией и вторым поставщиком услуг мобильной и телефонной связи в США. В 2020 году AT&T занимала 9-е место в рейтинге 50 крупнейших корпораций США с доходом в 181 млрд USD.

AT&T постепенно собирает воедино выделенные ранее предприятия, и 4 из 7 фирм уже находятся в её составе.

На данный момент акции можно купить по 29 USD, но, согласно финансовым показателям, их справедливая стоимость должна быть в районе 101 USD, а это +71% к текущей цене.

Справедливая стоимость акций AT&T
Справедливая стоимость акций AT&T

AT&T на протяжении 30 лет выплачивает своим акционерам дивиденды. Сейчас дивидендная доходность составляет 7.2% годовых. Это очень высокий показатель для такой крупной компании. Для примера, лидер телекоммуникационной отрасли, корпорация Verizon Communications Inc. (NYSE: VZ), которая сопоставима по капитализации с AT&T, выплачивает 0.62 USD на акцию, что составляет 4.4% годовых.

Также обратите внимание на график размера выплат. Компания постоянно увеличивает сумму дивидендов, а доходность сейчас находится на исторических максимумах.

График роста дивидендов по акциям AT&T
График роста дивидендов по акциям AT&T

За последние 30 дней стоимость акций AT&T упала на 15%, и сейчас бумаги торгуются на 200-дневной Скользящей средней. Благодаря этому снижению дивидендная доходность выросла с 6.2% до текущих 7.2%.

График акций AT&T (NYSE: T) на 18 июня 2021 года
График акций AT&T (NYSE: T) на 18 июня 2021 года

Для покупки дивидендной акции - это самое подходящее время.

Так же считают и руководители компании. С 18 по 20 мая, когда цена находилась на тех же уровнях, что и сейчас, генеральный директор компании, её вице-президент, финансовый директор и один из членов совета директоров начали скупать акции AT&T. Общая сумма сделок составила 4.5 млн USD.

British American Tobacco plc

Замыкает список компаний с дивидендными акциями British American Tobacco plc (NYSE: BTI).

British American Tobacco - это британская компания, которая производит и продаёт сигареты, табак и другие никотиновые продукты. Основана в 1902 году, когда британская Imperial Tobacco и американская American Tobacco Company договорились о создании совместного предприятия, получившего название British American Tobacco.

Компания работает более чем в 180 странах и является одной из крупнейших в мире по объёму продаж. Акции торгуются на биржах Европы, Африки и Северной Америки. Дивидендная доходность составляет 7.51% годовых. Лидерство по капитализации в своём секторе уступает только компании Philip Morris International Inc. (NYSE: PM), которая выплачивает дивиденды в размере 1.2 USD на акцию, что равно годовой доходности в 4.8%.

Покупая акции на длительный период, необходимо также обращать внимание на наличие потенциала для дальнейшего роста доходов эмитента, либо удержания их на прежних уровнях.
Что касается табачной компании, то количество людей, курящих сигареты из табака, сокращается, но в это же время начинает увеличиваться объём продаж электронных сигарет, никотиновых пакетов и других бездымных продуктов.

С моральной точки зрения эта новость не радует, а применимо к British American Tobacco можно сказать, что компания уже постепенно осуществляет переход на продукцию нового поколения. Следовательно, падение доходов можно ожидать только в случае потери рынка из-за действий конкурентов или правительства отдельных государств.

Табачные компании особое внимание уделяют лоббированию своих интересов, поэтому со стороны правительств ограничения будут вводиться, но не настолько, чтобы одномоментно изменить ситуацию.

Риски со стороны конкурентов всегда присутствуют, но British American является одним из лидеров в своём секторе. Такие компании поглощают конкурентов на ранних стадиях развития, поэтому и здесь не следует ждать потрясений. К тому же инвесторы часто используют инвестиции в табачные компании как некую тихую гавань, так как их бизнес предсказуем, бумаги менее волатильны в сравнении с другими секторами, и они меньше подвержены рецессиям.

Акции сейчас продаются по цене около 40 USD за бумагу. Исторические максимумы находятся на 30% выше текущей цены, что оставляет потенциал для её роста.

График акций British American Tobacco (NYSE: BTI) на 18 июня 2021 года
График акций British American Tobacco (NYSE: BTI) на 18 июня 2021 года

График показывает нам, что сейчас акции торгуются в середине диапазона, а в июне произошёл пробой 200-дневной Скользящей средней. Данное событие указывает на возможное развитие восходящей тенденции. Следовательно, есть вероятность получить прибыль не только от дивидендных выплат, но и от роста стоимости бумаг.

Вывод

Порой поиск акций с высоким потенциалом роста оборачивается тем, что мы делаем ставку не на ту компанию, ведь не всегда хорошие финансовые показатели приводят к росту цены.

В первую очередь, компания должная быть популярной как в СМИ, так и среди инвесторов. Иногда СМИ играют даже бóльшую роль в стоимости акций, нежели финансовые показатели эмитента. В нынешнее время на первое место выходят социальные сети (привет, Reddit), где творится уже полный абсурд: акции убыточных компаний, которые находятся на грани банкротства, взлетают в цене на сотни процентов.

Чтобы не участвовать в гонке за самыми обсуждаемыми акциями, можно в спокойной обстановке поискать эмитентов, которые выплачивают дивиденды. Такие компании уже являются прибыльными, а если они ещё и лидеры в своем сегменте, то это делает инвестицию более безопасной. Наградой за такой труд может оказаться рост стоимости бумаг, о котором мы могли и не задумываться.

Инвестируйте в американские акции на выгодных условиях! Реальные акции на платформе R Trader от 0,0045 USD за акцию с минимальной комиссией в размере 0,25 USD. Вы можете попробовать свои навыки торговли в платформе R Trader на демо-счёте или открыть реальный торговый счёт, для этого нужно только зарегистрироваться на сайте RoboForex.com и открыть счёт.




Ваши лучшие предложения мы отберём для написания новых статей.

Комментарии

Предыдущая статья

IPO AMTD Digital: цифровые финансовые услуги

24 июня на бирже NYSE пройдёт IPO азиатской финтех-компании AMTD Digital. Это подразделение конгломерата AMTD Global Markets, которое предоставляет комплексные финансовые услуги физическим лицам и бизнесу.

Следующая статья

Hyundai выкупила у SoftBank 80% акций Boston Dynamics

Японская SoftBank Group продала 80% акций Boston Dynamics южнокорейской Hyundai Motor Group за $1,1 млрд. Акции азиатских гигантов после сделки продемонстрировали рост. Технический анализ акций SoftBank и Hyundai.