Ожидание повышения учётной ставки Федеральной резервной системой США (Federal Reserve System, FED) продолжает давить на фондовый рынок. Индекс S&P 500 с начала года потерял уже 8% и дальше торгуется с понижением. Страдает и технологический сектор, который за последние три месяца опустился на 9% и оказался в числе аутсайдеров.

Сейчас нет никакого кризиса — процентную ставку поднимают с целью немного охладить экономику, то есть притормозить её рост во избежание образования пузыря. Поэтому нынешнее снижение индексов можно рассматривать как коррекцию.

Ситуацией с падением цен на акции и, как следствие, снижением капитализации компаний могут воспользоваться корпорации, которые за время пандемии накопили огромный кэш на своих балансах. Они начнут поглощать другие компании, и в итоге 2022-й может стать годом слияний и поглощений.

Microsoft покупает Activision Blizzard

Данную эстафету открывает Microsoft Corporation (NASDAQ: MSFT): 18 января стало известно, что она покупает Activision Blizzard Inc. (NASDAQ: ATVI). На фоне этой информации акции игровой компании подорожали на 33%.

Приобретение обойдётся в 74 млрд USD. Microsoft может позволить себе такие покупки: согласно последнему финансовому отчёту, на её балансе скопилось около 130 млрд USD.

Но важна не сумма, которую потратил IT-гигант, а то, в каком направлении он двигается. В официальном пресс-релизе говорится, что покупка Activision Blizzard ускорит рост игрового бизнеса корпорации и — самое важное — предоставит строительные блоки для метавселенной.

Это подтверждает предположения, что тема метавселенной набирает обороты. Только теперь это уже не рассуждения, а конкретные слияния, цель которых — приближение к виртуальной реальности.

В статье о трендах 2022 года я уже затрагивал тему метавселенной. Сейчас интерес к ней очень высок — взгляните на динамику популярности запроса "metaverse" в Google.

График динамики популярности запроса "metaverse" в Google
График динамики популярности запроса "metaverse" в Google

Давайте познакомимся с ещё несколькими компаниями, которые могут увеличить свои доходы благодаря росту индустрии виртуальной реальности.

Autodesk

Autodesk Inc. (NASDAQ: ADSK) является крупнейшим в мире поставщиком программного обеспечения для промышленного и гражданского строительства, машиностроения и сферы развлечений. С помощью программ Autodesk можно создавать 3D-анимации для виртуальной и дополненной реальности, что отлично подходит для метавселенной.

К компании проявляют повышенный интерес хедж-фонды. Акции Autodesk находятся в портфеле более чем 50 инвестиционных компаний.

По данным за 3 квартал прошлого года — итоги 4 квартала станут известны только в марте — выручка компании достигла 1,1 млрд USD. Это на 14% выше статистики за аналогичный период 2020 года. Прибыль на акцию увеличилась с 1,04 до 1,33 USD. Но эти показатели оказались ниже прогнозов экспертов — бумаги Autodesk упали в цене и торгуются с понижением.

Дополнительное давление на акции оказывает общее падение бумаг на фондовом рынке. Следовательно, данную акцию необходимо поместить в портфель перспективных и ждать момента, когда негативный фон постепенно сойдёт на нет. В текущей ситуации оптимальным уровнем для покупки ценных бумаг Autodesk является поддержка на 220 USD.

График акций Autodesk
График акций Autodesk

Adobe

Adobe Inc. (NASDAQ: ADBE) занимается разработкой программного обеспечения и известна пользователям по таким продуктам, как Acrobat, Photoshop, Creative Cloud и Aero.

Aero — это инструмент, позволяющий дизайнерам создавать изображения в дополненной реальности и при этом не требующий от пользователя особых навыков программирования. Генеральный директор Adobe Шантану Нарайен (Shantanu Narayen) считает Aero лучшим на данный момент продуктом для развития метавселенной.

Акции Adobe, как и бумаги Autodesk, после публикации квартального отчёта заметно подешевели. Однако отличие в том, что доходы Adobe оправдали прогнозы экспертов, но инвесторам не понравился прогноз руководства на будущий год. В компании ожидают, что прибыль на акцию составит 12,48–13,7 USD. Для сравнения: сейчас  этот показатель равен 10 USD.

На этом фоне акции опустились в цене на 20% и продолжают торговаться с понижением. Но не все инвесторы разделяют мнение, что от бумаг Adobe необходимо избавляться. Лора Десмонд (Laura Desmond), которая входит в совет директоров компании, использовала падение акций для того, чтобы увеличить долю бумаг в своём портфеле. 7 января она купила 973 акции на сумму около 500 млн USD.

Ведущий аналитик Deutsche Bank Брэд Зелник (Brad Zelnick) считает, что нынешняя цена акций занижена, и рекомендует покупать бумаги с целевым ориентиром 715 USD за акцию. Из 24 экспертов фондового рынка 18 рекомендуют акции Adobe к покупке. Средняя целевая цена составляет 674 USD.

В данный момент котировки Adobe торгуются на уровне поддержки на 510 USD. Покупать по этой цене можно, но всё же рискованно, так как бумаги могут ещё подешеветь. Желательно дождаться момента, когда участники рынка станут более активно проявлять интерес к бумагам, что выразится в росте котировок. Индикатором данного события послужит пробой уровня 540 USD.

График акций Adobe
График акций Adobe

Matterport

Ещё одним эмитентом, на бумаги которого можно обратить внимание при инвестировании в метавселенную, является небольшая компания Matterport Inc. (NASDAQ: MTTR). Она занимается оцифровкой реального мира, то есть создаёт цифровые двойники физических объектов — домов, лодок, автомобилей и так далее.

Сейчас, когда даже банки стремятся разместить в метавселенной свои отделения, услуги Matterport по переносу объектов из реального мира в виртуальный кажутся весьма востребованными.

Бумаги Matterport в сравнении с представленными выше компаниями являются более доступными — всего 11 USD за акцию. Инвестиция, конечно, довольно рискованная, особенно если учитывать тот факт, что компания пока не является прибыльной.

Но ситуацию может изменить фактор публичности: имя этой компании в СМИ начнут ассоциировать с бенефициаром метавселенной и, благодаря этому, возможно, акции резко подорожают.

Капитализация Matterport равна всего 3 млрд USD, что делает её интересным объектом для поглощения.

График акций Matterport

Бумаги компании сейчас приближаются к уровню поддержки на 10,5 USD. Здесь не стоит торопиться, потому что инвестиция очень рискованная, — лучше занять выжидательную позиции и держать акцию в поле зрения.

Пример консервативной инвестиции в сектор легального каннабиса

С выбором эмитента можно ошибиться, поэтому стоит поискать варианты инвестировать в метавселенную без вложения в компании, которые участвуют в её развитии. Объясню на примере.

Я думаю, многие помнят бум представителей рынка легальной марихуаны. Тогда их акции взлетали в цене на сотни процентов, но потом ажиотаж спал и котировки бумаг устремились вниз. В итоге инвестиции в эти компании пока приносят инвесторам только убытки.

В то же время был и более консервативный способ заработать на развитии данного сектора. Речь об инвестициях в компании, которые сдают в аренду специализированную недвижимость, необходимую для выращивания конопли.

Одной из таких фирм является Innovative Industrial Properties Inc. (NYSE: IIPR). Даже когда ажиотаж в данном секторе упал, акции этой компании продолжали расти в цене. Их падение началось только в ноябре 2021 года, тогда как бумаги всем известной Tilray Inc. (NASDAQ: TLRY) падали с февраля прошлого года.

Данным примером я хочу донести мысль: сложно сказать однозначно, какая из выбранных нами компаний принесёт прибыль, но есть более консервативный способ инвестировать в метавселенную. Подразумеваются компании, занимающиеся строительством и обслуживанием центров обработки данных.

Digital Realty Trust

Digital Realty Trust Inc. (NYSE: DLR) предоставляет полный спектр решений для центров обработки данных и имеет в своих активах 284 объекта в 23 странах. Среди клиентов компании числится Meta Platforms Inc. (NASDAQ: META), AT&T Inc. (NYSE: T) и Verizon Communications Inc. (NYSE: VZ).

Digital Realty Trust можно рассматривать как очень долгосрочную инвестицию, к тому же компания выплачивает дивиденды. В данный момент её акции торгуются на 200-дневной Скользящей средней, которая выступает в роли поддержки для цены. Это отличный момент для покупки акций в долгосрочный портфель.

График акций Digital Realty Trust
График акций Digital Realty Trust

Вывод

26 января состоится заседания ФРС, на котором будет обсуждаться процентная ставка. Ожидается, что её повысят на 0,25%. Сейчас рынок закладывает в цену данное повышение. Если всё пойдёт по плану, то 26 января может стать днём разворота на фондовом рынке.

Инвестиции в метавселенную подразумевают более длительный срок владения бумагами, чем один день, но 26 января можно рассматривать как первый день для набора акций в портфель.

Инвестор должен сам решить, какую из компаний выбрать. Кто-то готов рискнуть и инвестировать в Matterport, а кто-то предпочитает более консервативный подход при выборе акций.

Инвестируйте в американские акции на выгодных условиях! Реальные акции на платформе R StocksTrader от 0,0045 USD с минимальной комиссией в размере 0,5 USD. Вы можете попробовать свои навыки торговли в платформе R StocksTrader на демо-счёте или открыть реальный торговый счёт, для этого нужно только зарегистрироваться на сайте RoboForex и открыть счёт.


Материал подготовил

Работает на валютном рынке с 2004 года. С 2012 года участвует в торговле акциями на американской бирже и публикует аналитические статьи по фондовому рынку. Принимает активное участие в подготовке и проведении обучающих вебинаров RoboForex.