Herd Instinct ใน Forex คืออะไรและมีอิทธิพลต่อการซื้อขายอย่างไร?

Herd Instinct ใน Forex คืออะไรและมีอิทธิพลต่อการซื้อขายอย่างไร?

Views: มุมมอง 911
เวลาอ่านหนังสือ: 6 นาที



เทรดเดอร์ต้องทำงานคนเดียวหรืออย่างน้อยที่สุดนี่คือความคิดเห็นที่ผู้เชี่ยวชาญมักเปล่งออกมา ตัวอย่างเช่น Oracle จาก Omaha (ซึ่งเป็นชื่อเล่นของ วอร์เรนบัฟเฟท) กล่าวว่านักลงทุนไม่ควรจดจ่ออยู่กับความคิดของคนส่วนใหญ่ แต่ก็ไม่ควรไปต่อต้านฝูงชน

คนส่วนใหญ่อาจเข้าใจผิด แต่เมื่อมีคนติดตามฝูงชนพวกเขาจะไม่รับผิดชอบต่อการตัดสินใจที่ผิดพลาด คุณสามารถสังเกตได้ว่าเมื่อผู้คนซื้อขายด้วยกันพวกเขาจะเปิดสถานะได้อย่างง่ายดายกว่าการซื้อขายเพียงอย่างเดียวโดยไม่มีใครให้คำปรึกษา การดำเนินการตอบโต้ความคิดเห็นทั่วไปก็อาจเป็นความผิดพลาดได้เช่นกันเพราะในกรณีเช่นนี้เทรดเดอร์ไม่ได้ทำการตัดสินใจโดยอาศัยการวิเคราะห์ แต่เพียงแค่พยายามที่จะดูถูกผู้อื่นและพิสูจน์ว่าตัวเองถูก

เป็นการยากที่จะหาผู้ค้าที่เหมือนกันสองคน: ทุกคนมีขอบเขตการลงทุนและขีดจำกัดความเสี่ยงของตนเอง บางคนพร้อมที่จะทนต่อ เบิก 100 คะแนนในขณะที่คนอื่น ๆ จะปิดสถานะทันทีที่ราคาลดลงต่ำกว่าจุดเริ่มต้นเล็กน้อย ผลกำไรยังทำให้ผู้คนทำในรูปแบบที่แตกต่างกันบางคนปิดตำแหน่งด้วยกำไรขั้นต่ำในขณะที่คนอื่น ๆ จะบีบทุกอย่างที่ทำได้ ให้เราดูว่าไฟล์ สัญชาตญาณของฝูงสัตว์ อาจเป็นอันตรายต่อผู้ค้า

ทักษะเฉพาะของเทรดเดอร์

บิลวูล์ฟ ในหนังสือของเขาที่ คลื่นวูล์ฟ ชี้ไปที่ความรู้และทักษะที่เทรดเดอร์ต้องประสบความสำเร็จ พวกเขาต้องได้รับทักษะเหล่านั้นด้วยตนเองและนำไปสู่ความสมบูรณ์แบบ นี่คือสิ่งที่แตกต่างจากนักลงทุนที่ดีจากที่เหลือทั้งหมด ในหนังสือเล่มนั้นยังกล่าวถึง Wolfe Waves ไม่ใช่วิธีการซื้อขายที่ได้รับความนิยมมากนักซึ่งเป็นเหตุผลว่าทำไมจึงสามารถยกระดับผู้ค้าไปสู่ระดับใหม่ของการทำงานได้

ในทางกลับกันหากเทรดเดอร์ทำงานเป็นกลุ่มหรืออ่านฟอรัมและตัดสินใจตามบทสนทนาที่นั่น (เช่นจะซื้อสิ่งนี้หรือสินทรัพย์นั้น) พวกเขาจะสูญเสียทักษะและใช้เสียงข้างเคียงในการซื้อขาย

ด้วยแนวทางที่สองนี้นักลงทุนอาจเริ่มต่อต้านความคิดของตนเอง ตัวอย่างเช่นพวกเขาคาดหวัง EUR / USD ที่จะตก แต่ในฟอรัมและในข่าวส่วนใหญ่กำลังซื้อหรือพร้อมที่จะซื้อ EUR เพราะสิ่งต่าง ๆ กำลังไปได้ไม่ดีในสหรัฐอเมริกาและ Biden ได้เปิดตัวเครื่องพิมพ์อีกครั้ง ด้วยวิธีนี้นักลงทุนอาจเปลี่ยนใจเกี่ยวกับตลาดภายใต้แรงกดดันจากฝูงชนและข่าว ที่นี่สัญชาตญาณของฝูงสัตว์ถูกกระตุ้น: หลายคนไม่สามารถผิดพลาดได้ - และทักษะการซื้อขายก็ถูกผลักออกไปเพื่อประโยชน์

แน่นอนว่าการตัดสินใจในวันนี้อาจถูกต้อง แต่พรุ่งนี้จะถูกต้องหรือไม่? นี่คือคำถามหลัก เทรดเดอร์สามารถหยุดวิเคราะห์ตลาดและตัดสินใจได้จากประสบการณ์ของพวกเขาและหากเป็นเช่นนั้นข้อดีทั้งหมดของประสบการณ์ที่มีความสำคัญต่อการบรรลุผลระยะยาวจะหายไป

การค้าขายเป็นเรื่องผิดธรรมชาติ

ในหนังสือจิตวิทยาโดย Thomas Oberlechnerคุณจะพบแบบสอบถามและแบบทดสอบบางส่วนที่แจกในกลุ่มผู้ตอบ การวิเคราะห์ผลลัพธ์ผู้เขียนสรุปว่าสำหรับคนทั่วไปการทนต่อการซื้อขายที่ขาดทุนได้ง่ายกว่าตำแหน่งที่ทำกำไรได้มาก

ทันทีที่ก ปิด ปรากฏในบัญชีบุคคลพร้อมที่จะเฝ้าดูการเติบโตแม้ว่าจะมีความเป็นไปได้น้อยมากในการทำกำไรก็ตาม ด้วยการซื้อขายที่ให้ผลกำไรสิ่งต่าง ๆ ค่อนข้างตรงกันข้าม: ส่วนใหญ่ผู้คนพร้อมที่จะรับมันทันทีและไม่ปล่อยให้มันเติบโตแม้ว่าจะมีความเป็นไปได้สูงก็ตาม

การสำรวจและการทดสอบดังกล่าวแสดงให้เห็นว่าผู้คนไม่สามารถประเมินความเสี่ยงได้อย่างถูกต้องและจะหวังว่าจะมีการพลิกกลับไปสู่จุดจบที่ขมขื่นในขณะที่การปิดตำแหน่งที่สูญเสียและให้ผลกำไรเติบโตนั้นเป็นเรื่องที่ชาญฉลาดกว่ามาก

อย่างไรก็ตามฝูงชนจะทำในสิ่งที่ตรงกันข้าม สิ่งนี้ชัดเจนที่สุดในแนวโน้มที่แข็งแกร่งเมื่อผู้เล่นในตลาดเริ่มขายเมื่อราคา "สูงเกินไป" หรือเริ่มซื้อเมื่อราคาดูเหมือน "ต่ำเกินไป"

ผลของการล้าหลัง

แนวคิดที่ว่า“ เมื่อช่างขัดรองเท้าเริ่มซื้อหุ้นก็ถึงเวลาที่ต้องออกจากตลาด” ปรากฏในช่วงทศวรรษที่ 1930 ในช่วงภาวะเศรษฐกิจตกต่ำครั้งใหญ่ในสหรัฐอเมริกา เมื่อคนส่วนใหญ่เริ่มซื้อหุ้นเตรียมตัวให้พร้อมสำหรับการล่มสลายของตลาดหุ้น เราจะเห็นสถานการณ์คล้ายกันนี้เมื่อปลายปี 2017 Bitcoin สูงถึง 20,000 ดอลลาร์สหรัฐและดูเหมือนจะไม่มีอะไรคาดเดาได้ว่าจะเกิดภัยพิบัติ

แผนภูมิราคา Bitcoin

อย่างไรก็ตามในอีกหนึ่งปีต่อมาราคาของมันลดลงเหลือ 3,000 เหรียญสหรัฐต่อเหรียญและทั้งอุตสาหกรรมประสบปัญหาตกต่ำอย่างเห็นได้ชัด ในช่วงเวลาของการเติบโตอย่างรวดเร็วเมื่อใบเสนอราคายังคงเพิ่มขึ้นโดยไม่มีการดึงกลับหลายคนที่แทบจะไม่เคยสนใจในการซื้อขายก่อนที่จะจับตาดูราคาของสินทรัพย์และพูดคุยเกี่ยวกับมุมมองที่จะเอาชนะ 100,000 USD ไม่มีการรับประทานอาหารค่ำกับครอบครัวโดยไม่มีการพูดคุยถึงอนาคตของ Bitcoin อย่างที่เราทราบกันดีว่าความรู้สึกสบาย ๆ ไม่ได้เกิดขึ้นสุดท้าย Bitcoin ก็พังทลายลงพร้อมกับความหวังของนักลงทุนรายย่อย ตัวอย่างนี้แสดงให้เห็นว่าฝูงชนซื้อที่ด้านบนของตลาด พฤติกรรมนี้ทำให้ล้าหลังมากเมื่อคนส่วนใหญ่เข้าสู่ตลาดช้าเกินไปและในราคาที่สูงเกินไป

สิ่งที่คล้ายกันเกิดขึ้นกับ GameStop หุ้น: นักลงทุนเอกชนจาก Reddit เริ่มซื้อหุ้นเพื่อต่อต้านกองทรัสต์ที่ขายหุ้นเหล่านั้น ในตอนแรกราคาหุ้นกำลังเติบโตและสื่อก็ตะโกนว่านักลงทุนรายย่อยชนะสงครามกับเทรดเดอร์มืออาชีพ ราคาหุ้นสูงถึง 480 เหรียญสหรัฐและชุมชนของ "ผู้ซื้อ" เพิ่มขึ้นหลายเท่า ผู้ค้ารายย่อยยังคงซื้อโดยหวังให้ราคาเอาชนะ 1,000 USD เนื่องจากหลายคนตั้งชื่อระดับนี้เป็นเป้าหมายต่อไปในฟอรัมและชักชวนให้ผู้อื่นถือหุ้นจนกว่าจะถึงระดับนี้ ในท้ายที่สุดหุ้นก็ลดลงเหลือ 50 เหรียญสหรัฐและบรรดาผู้ที่รีบซื้อหุ้นในราคา 400 เหรียญสหรัฐซึ่งถูกสื่อผลักดันก็ต้องประสบกับความสูญเสียอย่างเห็นได้ชัด

กราฟราคา GameStop

ซื้อเมื่อเลือดไหล

อีกด้านหนึ่งของสถานการณ์เมื่อผู้ที่ไม่ใช่มืออาชีพเริ่มการซื้อจำนวนมากคือการตกต่ำของราคาสำหรับเครื่องมือทางการเงิน นักลงทุนที่มีประสบการณ์เริ่มซื้อเมื่อดูเหมือนว่าจะเป็นเช่นนี้และราคาจะไม่ขึ้นอีก

ตัวอย่างเช่นไม่นานมานี้ Bitcoin เพิ่มขึ้นเป็น 42,000 USD แต่ลดลงเหลือ 30,000 USD หลังจากนั้นไม่นาน นักลงทุนรายย่อยเพิ่งออกจากตลาดพวกเขาอาจใช้เลเวอเรจและรอให้ราคาเติบโตทันทีหลังจากที่ซื้อ ในขณะเดียวกันผู้เล่นหลัก ไมเคิลเซย์เลอร์ เขียนว่า บริษัท ของเขากำลังซื้อ Bitcoin ใน Twitter เขาแนะนำให้ซื้อเมื่อราคากำลังตก ในความเป็นจริงการลดลง 12,000 เหรียญสหรัฐในชั่วข้ามคืนอาจเป็นหายนะสำหรับนักลงทุนเอกชนที่มีความรู้สึกสบายใจที่ทำให้พวกเขาซื้อที่จุดสูงสุด อย่างไรก็ตามสำหรับเทรดเดอร์ที่มีประสบการณ์นี่เป็นโอกาสที่จะซื้อในราคาที่ดีกว่า

แผนภูมิราคา Bitcoin

เป็นเรื่องที่ไม่สบายใจที่จะซื้อพูด Ethereum เมื่อมันลดลงจาก 1,350 ถึง 100 USD นั่นคือมากกว่า 13 ครั้งดังนั้นดูเหมือนว่าในไม่ช้ามันจะแตะศูนย์ สิ่งเดียวกันนี้เกิดขึ้นกับน้ำมันเมื่อต้นปี 2020 เมื่อใบเสนอราคาลดลงอย่างมากและราคาของฟิวเจอร์สลดลงต่ำกว่าศูนย์ อย่างไรก็ตามวันนี้ เบรนต์ น้ำมันมีต้นทุนมากกว่า 61 เหรียญสหรัฐต่อบาร์เรล ค่อนข้างมีเหตุผลราคาน้ำมันไม่สามารถอยู่ใกล้ศูนย์อย่างไรก็ตาม กลัว ระงับผู้ค้าจากการซื้อ

แผนภูมิราคา Ethereum

สรุป

เราเพิ่งเห็นตัวอย่างบางส่วนว่าอิทธิพลของคนส่วนใหญ่สามารถทำร้ายนักลงทุนรายย่อยได้อย่างไรทำให้พวกเขาลืมกฎเกณฑ์และปฏิบัติอย่างไร้เหตุผล ในฝูงชนคุณหลีกเลี่ยงความรับผิดชอบต่อความผิดพลาดของคุณเปิดตำแหน่งได้ง่าย แต่ผลลัพธ์อาจกลายเป็นหายนะ ตัวอย่างที่ชัดเจนคือการตกต่ำของ crypto ในช่วงปลายปี 2017 หรือการลดลงของหุ้น GameStop ในเดือนมกราคม 2021

ผู้ค้าที่มีประสบการณ์พยายามสร้างกลยุทธ์โดยที่พวกเขาติดตามจำนวนตำแหน่งที่เปิดในตราสารและหากมีมากกว่า 80% ในทิศทางเดียวพวกเขาจะเปิดสถานะในทิศทางตรงกันข้าม นอกจากนี้ผู้เล่นรายใหญ่ซื้อเมื่อตลาดกำลังตื่นตระหนกและผู้เล่นที่อ่อนแอออกจากตลาดพร้อมกับขาดทุนจำนวนมาก

ก่อนอื่นเทรดเดอร์ควรเชื่อมั่นในตัวเองทำงานด้วยคุณภาพสูง กลยุทธ์การซื้อขายและยึดติดกับไฟล์ การจัดการเงิน กฎ. อยู่ห่างจากคนส่วนใหญ่ แต่อย่าขัดแย้งโดยเจตนา - วอร์เรนบัฟเฟตต์ไม่สามารถผิดได้




เราจะพูดถึงหัวข้อเฉพาะเกี่ยวกับการซื้อขายและการลงทุนหากคุณพบว่ามีประโยชน์

ความคิดเห็น

บทความก่อนหน้านี้

เกิดอะไรขึ้นกับหุ้นของ บริษัท กัญชาและทำไม?

สัปดาห์นี้หุ้นของ บริษัท กัญชาพุ่งขึ้นสู่ท้องฟ้าเป็นครั้งแรกจากนั้นก็ลดลง นักวิเคราะห์ตั้งชื่อปัจจัยหลายประการที่มีอิทธิพลต่อตลาดกัญชาทางการแพทย์และสันทนาการการกระทำของสมาชิก WallStreetBets ในหมู่พวกเขา

บทความต่อไป

Bumble in the Market: รักครั้งใหม่หรือเปล่า?

หลังจาก IPO ราคาหุ้นของ บริษัท เกือบสองเท่า จากการเสนอขาย บริษัท ดึงดูดเงิน 2.15 พันล้านเหรียญสหรัฐแทนที่จะเป็น 1.8 พันล้านที่วางแผนไว้ ส่วนแบ่งของผู้ก่อตั้งถึง 1.6 พันล้านเหรียญสหรัฐทำให้เธอเป็นมหาเศรษฐีที่สร้างตัวเองที่อายุน้อยที่สุด