Елліотт Хвилі: теорія та практика. Частина 2

переглядів: переглядів 396
Час читання: 10 хвилин



Ласкаво просимо до нашого блогу!

У цій статті ми поговоримо про внутрішню структуру та особливості ринкових хвиль. Ми обговоримо багаторівневу модель ринкового циклу та його послідовні частини - підводні хвилі різної складності та рівнів.

Ви пропустили першу частину цієї статті? Тоді починай тут.

Елліотт класифікація хвиль

Автор запропонував класифікувати хвилі за їх умовним об'ємом чи рівнем та виділив 9 рівнів:

  • Гранд Суперцикл
  • Суперцикл
  • Цикл
  • Первинний
  • Проміжний
  • Незначний
  • Хвилина
  • Хвилинка
  • Підмінет

Крім цього, автор рекомендував робити певні марки, які допоможуть розрізнити хвилі вздовж ринку.

  • Суперцикл: (I) (II) (III) (IV) (V) (А) (B) (С)
  • Цикл: I II III IV V А Б С
  • Первинне: [1] [2] [3] [4] [5] [А] [В] [С]
  • Проміжні: (1) (2) (3) (4) (5) (а) (b) (с)
  • Незначні: 1 2 3 4 5 А Б С
  • Хвилина: i ii iii iv v а b с
  • Хвилинка: 2 3 4 5 а b с

Рівень хвилі не ґрунтується на певних цінових значеннях або часових рамках. Хвилі залежать від форми, яка є функцією як ціни, так і часу. Рівень хвилі фігури визначається її розміром і положенням по відношенню до складових, сусідніх та навколишніх хвиль.

Функції хвиль

Кожна хвиля має одну з двох функцій: дії чи реакції. Кожна хвиля може або підтримувати розвиток хвилі на один рівень вище, або перешкоджати їй. Функція хвилі визначається її відносним напрямком.

Акціонерний або тренд, хвиля - це будь-яка хвиля, яка розвивається в одному напрямку з хвилею вище.

Реакційний, або контратренд, - будь-яка хвиля, що розвивається у зворотному напрямку, коли хвиля на один рівень вище.

Рушійні хвилі

Рушійні хвилі складаються з п’яти хвиль певного формату і завжди в одному напрямку з хвилями висотою на один рівень. У рушійних хвилях хвиля друга ніколи не відтягується більше ніж на 99% хвилі перша, а хвиля чотири ніколи не відтягується назад більше ніж на 99% хвилі три. Хвиля три завжди йде далі, ніж хвиля перша.

Елліотт зауважив, що хвиля три зазвичай є найдовшою, але ніколи не найкоротшою з трьох діючих підводних хвиль (1, 3 і 5) рухової хвилі.

Існує два типи рухомих хвиль: імпульси та діагональні трикутники.

Імпульс

Імпульс - найпоширеніша рушійна хвиля. Імпульсом хвиля 4 не охоплює хвилю 1. Ця особливість може бути помітна на всіх не маргінальних ринках. На ф'ючерсних ринках або на Форекс, де волатильність висока, часто спостерігаються короткочасні сплески ціни, що ніколи не відбудеться на ринках, де не використовуються позичені гроші.

Також діючі підводні хвилі (хвилі 1, 3 і 5 на один рівень вниз) імпульсу є самими рушійними хвилями, а підводне хвилю 3 може бути лише імпульсом.

Розширення

Багато імпульсних хвиль можуть поширюватися. Розширення хвиль - це подовжені імпульси з розширеною хвильовою структурою. Багато імпульсів містять розширення в одній із трьох його діючих хвиль.

Якщо хвилі 1 і 3 мають більшу або меншу довжину, хвиля 5, швидше за все, буде подовжена. І навпаки: якщо хвиля 3 подовжується, хвиля 5, ймовірно, буде нормальною.

На ринку розширена хвиля найчастіше хвиля 3.

розширена хвиля - елліоттові хвилі

Укорочення

Елліотт використав слово "провал", щоб описати ситуацію, коли п'ята хвиля не перевершує пік хвилі 3. Тут ми вживаємо слово "усічення". Можна двічі перевірити обрізання хвилі, переконавшись у наявності п’яти підводних хвиль. Укорочення зазвичай відбувається після надзвичайно сильної третьої хвилі.

Укорочення

Діагональні трикутники

Діагональний трикутник - це імпульс із коригуючими ознаками. Тут жоден зустрічний підводний потік не тягне на відстань довшу, ніж попередній підводний хвиля, і хвиля 3 ніколи не є найкоротшою.

Діагональні трикутники - це єдині хвильові структури, що розвиваються разом з основним трендом, в якому структурна хвиля 4 майже завжди охоплює хвилю 1.

Закінчення діагоналей

Діагональ кінця - особливий тип хвилі. Він утворюється в хвилі 5, коли хвиля 3 розвивається занадто далеко і швидко. Діагоналі, що закінчуються замість С у структурі ABC, рідкісні, але можливі. У подвійних або потрійних трійках вони відображаються лише як остання хвиля С. У всіх інших випадках їх можна знайти в комплектуючих елементах візерунка на один рівень вище.

Діагоналі, що закінчуються, мають форму клина між двома лініями, що сходяться; їх підводні хвилі (1, 3 і 5) об'єднані в «трійку», що в інших випадках є характеристикою коригуючих хвиль.

Закінчення діагоналей

Провідні діагоналі

Коли діагональні трикутники з’являються на місці хвилі 5 або С, вони набувають форми 3-3-3-3-3, тобто складаються з самих трьох хвиль. Ця закономірність іноді також з’являється на місці хвилі 1 імпульсу або хвилі A зигзагу. Ключовим моментом у виявленні цієї закономірності є уповільнення динаміки хвилі 5 порівняно з хвилею 3.

Провідні діагоналі

Коригуючі хвилі

Коригувальні хвилі - це цінові руху, що протиставляються хвилям на один рівень вище.

Ключове правило тут полягає в тому, що коригуючі утворення ніколи не є «п’ятіркою». Тільки мотивні хвилі - це "п'ятірки". Ось чому початковий п’ятихвильовий рух лічильника попереднього рівня - це не кінець, а лише частина корекції.

Корекційні процеси розвиваються двома способами. Різкі відхилення йдуть круто проти тенденції на рівень хвилі вище. Коригувальні квартири підходять до їх початкової точки або навіть далі.

Існує чотири типи коригуючих утворень:

  1. Зигзаги
  2. Квартири
  3. Трикутники
  4. Подвійні та потрійні трійки.

Зигзаги (5-3-5)

Єдиний зигзаг на бичачому ринку - це простий трихвильовий низхідний візерунок з позначкою ABC. Послідовність хвиль 5-3-5, а пік хвилі В нижчий, ніж початок хвилі А.

Іноді зигзаги утворюються два-три рази поспіль, особливо коли перший не досягає мети. У цьому випадку два зигзаги розділені між собою між собою "трійкою", що становить подвійний або потрійний зигзаг.

Зигзаги (5-3-5)

Квартири (3-3-5)

Термін "плоский" використовується як загальна назва для будь-якої корекції ABC, яка формується як 3-3-5. У розширеній хвилі плоскості хвиля В 3-3-5 малюнка закінчується перевищує початковий рівень хвилі А, а хвиля С закінчується значно перевищуючи кінцевий рівень хвилі А.

Площина відрізняється від зигзагу послідовністю її підводних хвиль: 3-3-5. Оскільки перша діюча хвиля - хвиля A - занадто слабка, щоб відкритись у 5 повномасштабних хвиль (як у зигзагу), відкат хвилі B закінчується біля початку хвилі A. Хвиля C, у свою чергу, закінчується лише a трохи далі, ніж кінець хвилі А, тоді як у зигзагу її прогрес значний.

На ведмежий ринок схема навпаки.

Квартири, як правило, відступають від кінця попередніх імпульсних хвиль менше, ніж це роблять зигзаги. Вони пов'язані з періодами, що включають в себе потужний рух хвилі на один рівень вище і майже завжди передують або слідують за розширенням хвиль. Чим сильніше рух основної хвилі, тим коротша площина. Всередині хвиль імпульси четвертої хвилі часто розвиваються як плоскі, тоді як другі хвилі роблять це набагато рідше.

Квартири (3-3-5)

Трикутники

Трикутники містять п’ять перекриваються хвиль, які поділяються на 3-3-3-3-3 візерунки і позначені abcde. Існує два типи трикутників: сходяться і розходяться. До збіжних відносяться три типи: симетричні, висхідні та низхідні. Розбіжний, або, за Елліоттом, "перевернутий симетричний" тип не має підтипів.

Часто буває, що хвиля b збіжжя трикутника перевершує початок хвилі, щоб конструкцію можна було назвати зміщеним трикутником. Хоча трикутники мають форму плоского руху, всі вони, включаючи зміщені, виконують виправлення від попередньої хвилі, закінчуючи в кінці хвилі е.

Більшість підводних хвиль у трикутниках є зигзагами, але іноді один із підводних хвиль (як правило, хвиля с) є складнішим і може мати форму стандартної або розширеної плоскої чи складного зигзагу. Рідко один із підводних хвиль (найчастіше хвиля с) - це сам трикутник, так що весь візерунок поширюється на дев'ять хвиль. Таким чином, трикутники, а також зигзаги можуть демонструвати розширення хвиль.

Дуже рідко друга хвиля в імпульсі набуває форми трикутника. Трикутники найчастіше передують кінцевій діючій хвилі за рівнем на одну хвилю вище, тобто мають місце хвилі 4 в імпульсі, хвилі В за схемою ABC, або кінцевій хвилі X у подвійному чи потрійному зигзагу або комбінації трійки. Трикутник також може формуватися як кінцевий діючий візерунок у коригувальній комбінації хвиль, хоча навіть тоді він передує кінцевій хвилі дії в шаблоні на один рівень вищий, ніж коригуюча комбінація.

Трикутники

Подвійні та потрійні трійки

Елліотт називав хвильові комбінації коригуючих візерунків, що розвиваються набік, "подвійні трійки" або "потрійні трійки". Хоча проста трійка - це зигзаг або площина, трикутник є завершальним елементом таких комбінацій і в цьому контексті називається "трійкою". Тоді подвійна або потрійна трійка - це певна комбінація хвильових виправлень більш простого типу, включаючи різні зигзаги, квартири та трикутники.

Переважно подвійні та потрійні трійки - горизонтальні. Елліотт писав, що ціла така конструкція може нахилятися проти руху вищого рівня хвилі. Однією з причин цього є той факт, що в хвильовій комбінації ніколи не буває більше одного зигзагу.

У подвійних та потрійних зигзагах перший зигзаг рідко є достатньо великим, щоб створити відповідну корекцію хвилі попередньої хвилі. У хвильовій комбінації перший простий візерунок часто створює корекцію необхідного розміру.

Православний верх і низ

Коли кінцева точка візерунка відрізняється від відповідної крайності ціни, закінчення візерунка називається «ортодоксальним» верхом або дном, який слід відрізняти від справжнього високого або низького, закріпленого всередині візерунка.

Чергування хвиль

Ця ідея має широке застосування і зазвичай трактується в тому сенсі, що наступний прояв хвилі може бути іншим.

Хоча принцип чергування ніколи не підказує, що саме відбудеться, він застерігає від того, що ніколи не відбудеться; отже, його слід використовувати для оцінки хвильових структур та їхнього майбутнього.

Чергування всередині імпульсних хвиль

Якщо хвиля 2 імпульсної хвилі є різкою корекцією, хвиля 4 повинна бути корекцією в бік і навпаки.

Різкі виправлення ніколи не містять нової цінової крайності, тобто такої цінової вартості, яка виходить за межі ортодоксального кінця попередньої мотивної хвилі. Майже завжди це зигзаги (одинарні, подвійні або потрійні); іноді - це подвійні трійки, які починаються зигзагом.

Побічні корективи включають хвилі, трикутники, подвійні та потрійні корективи. Зазвичай вони містять нову цінову крайність, тобто таку цінову цінність, яка виходить за межі ортодоксального закінчення попередньої хвилі імпульсу. У рідкісних випадках стандартний хвильовий трикутник у положенні 4 замінює різку корекцію, чергуючи з іншим типом бокового малюнка у положенні другої хвилі.

Ідея чергування всередині імпульсних хвиль може бути укладена так: один з двох корегуючих процесів буде містити рух до попереднього або поза ним, а другий - не.

Діагональні трикутники не демонструють чергування хвиль 2 і 4. Зазвичай обидва є зигзагами. Розширення хвиль мають чергування, тому що довжина імпульсних хвиль чергується. Зазвичай перша хвиля коротка, третя - подовжена, а п'ята - знову коротка. Розширення хвиль, які зазвичай трапляються на хвилі 3, іноді трапляються на хвилях 1 або 5, що також є прикладом чергування.

Чергування всередині імпульсних хвиль

Чергування всередині коригуючих хвиль

Якщо велика корекція починається з площини abc як хвиля A, ми очікуємо abc-зигзаг як хвиля B, і навпаки.

Досить часто трапляється так, що якщо велика корекція починається просто з abc-зигзагу, як хвиля A, хвиля B відкриється в більш хитромудрому abc-зигзагу для досягнення певного чергування. А хвиля С іноді ще складніше. Порядок складності навпаки не настільки поширений.

Чергування всередині коригуючих хвиль

Глибина коригуючих хвиль

Хвильовий принцип відповідає на питання: "На яку глибину потрапить ведмежий ринок?" Початкова ідея полягає в наступному: виправлення, особливо коли вони виступають в якості четвертої хвилі, швидше за все, виконають свої максимальні відхилення до області розвитку попередньої четвертої хвилі на один рівень вниз, найчастіше до рівня її закінчення.

Іноді плоскі або трикутники, особливо ті, що слідують за розширенням хвиль, просто не здатні досягти площі четвертої хвилі. Зігзаги, у свою чергу, іноді заходять углиб другої хвилі на один рівень вниз, хоча це відбувається майже лише тоді, коли ці зигзаги виступають в якості другої хвилі. Подвійне дно іноді формується таким чином.

обсяг

Елліотт використовував об'єм як інструмент перевірки розрахунків хвиль та складання розширень хвиль. Він зауважив, що на бичачому ринку обсяг демонструє природну схильність до збільшення або зменшення разом зі швидкістю зміни ціни.

Тоді у коригувальній фазі зменшення об’єму часто означає зниження тиску продавців. Низьке значення гучності часто збігається з точкою реверсу на ринку. У стандартній хвилі 5 нижче рівня Первинної хвилі об'єм має тенденцію бути меншим, ніж у третьої хвилі. Якщо об'єм розвивається п'ятої хвилі дорівнює або більший, ніж об'єм третьої хвилі, п'ята хвиля пошириться. Хоча цей результат часто передбачається, коли перша і третя хвилі більш-менш рівні за своєю довжиною, це ідеальне попередження для часів, коли і третя, і п'ята хвилі простягнуті.

На рівні первинної хвилі і вище обсяг має тенденцію бути більшим у розвивається п’ятій хвилі саме через природне збільшення кількості учасників бичачого ринку. Елліотт зауважив, що обсяг у кінцевій точці бичачого ринку на рівні хвилі, що перевищує первинний, спрямований на надзвичайно високий рівень. Зрештою, як обговорювалося вище, об'єм часто імпульсивно збільшується в точці стрибка вгору у верхній частині п’ятої хвилі або верхньої межі каналу, або кінця діагонального трикутника.

Підсумок

Тепер, коли ми ознайомилися з основною будовою та особливостями хвиль різних рівнів досить детально, ми можемо перейти до вивчення тактики застосування наших знань. В одному з наступних дописів я розповім про відстеження тих чи інших хвиль за допомогою технічних індикаторів, розміщення та виконання доручень.

Більше того, я пропоную заощадити свій час і, отримавши знання, спробувати визначити хвильові утворення циклами різних масштабів. Розуміючи структуру ринку, ми завжди не те, чого очікувати, і, отже, легко можемо вибрати хід дій.

Побачимось!




Коментарі

Попередня стаття

Торгівля за допомогою показника ZigZag: налаштування та використання

У цьому огляді ми обговоримо популярний показник під назвою ZigZag. Цей показник полегшує інтерпретацію діаграм, показуючи важливі зміни цін, а також допомагає проводити технічний аналіз.

Наступна стаття

Тиждень на ринку (03/02 - 03/08): Brexit, нафта, доларовий стрес

Початок березня - досить жвавий час для інвесторів - як завжди, насправді. Ми очікуємо на засідання ОПЕК, де мають бути прийняті важливі рішення, переговори всередині Brexit та багато статистики. Насолоджуйтесь.