Робота на фінансових ринках та інвестиційна діяльність завжди супроводжуються ризиками. Кожен інвестор має розуміти, що можливий не тільки прибуток, а і збиток у вигляді просідання ціни активів чи непоправних втрат.

Перед початком інвестиційної діяльності необхідно визначити для себе, на які ризики ви готові піти задля досягнення поставленої мети. Сьогодні ми постараємося розібратися, що ж собою представляє ризик-профіль інвестора та яким чином можна контролювати ризики і втрати.

Що таке ризик і ризик-профіль

Ризик — це можливість частково або повністю втратити інвестиції. Головне завдання будь-якого інвестора — знизити ризики та обмежити можливі збитки до прийнятного рівня, який він може собі дозволити.

Ризик-профіль або інвестиційний профіль — це індивідуальне ставлення інвестора до можливих ризиків інвестиційної діяльності.

Які бувають типи ризик-профілів

Інвестиційний профіль залежить від особистості інвестора, а також цілей та термінів інвестування. У торгівлі та інвестиціях можна виділити три типи ризик-профілів: консервативний, помірний та агресивний.

Консервативний ризик-профіль

Такий підхід говорить про те, що інвестор не готовий до великих ризиків і погоджується на мінімальний прибуток в інвестуванні. Його мета — отримати прибуток, розмір якого компенсує показник інфляції й тим самим збереже початковий капітал.

Інвестор із консервативними поглядами, як правило, має спокійний, врівноважений характер і аналітичний склад розуму. Він важко переносить просідання в портфелі та не ризикує зайвий раз. Його підхід до вибору інструментів є дуже серйозним і займає багато часу для аналізу всіх можливих ризиків.

Помірний ризик-профіль

З таким підходом інвестор приймає деякі втрати заради збільшення прибутковості вкладень. Поточні незначні просідання він сприймає як буденність і готовий їх переносити з розрахунком на перспективу.

Низький відсоток доходу не влаштує інвестора, і він шукатиме варіанти збільшення капіталу незважаючи на більш високі ризики, ніж у консервативному підході.

Агресивний ризик-профіль

Агресивний метод інвестування використовують люди, схильні до ризиків. Вони, як правило, готові нести суттєві контрольовані збитки для отримання надприбутку за короткий термін.

В інших сферах життя вони теж схильні до ризику та дуже швидко приймають рішення. Такі інвестори мають розвинене і натреноване інтуїтивне мислення. Для них втрата частини капіталу — робочий момент, який не впливає на подальші інвестиційні проєкти. Основною метою агресивних інвесторів є високоризикові активи, які приносять вражаючий розміром дохід.

Що впливає на складання інвестиційного профілю

  • Особливості психологічного стану інвестора.
  • Вік.
  • Досвід і кваліфікація в інвестуванні.
  • Термін інвестування, упродовж якого він хоче отримати певний результат.
  • Розмір інвестиційного портфелю.
  • Метод управління капіталом портфелю.

Як визначити ризик-профіль інвестора

Основна мета складання інвестиційного профілю — виявлення схильності людини до ризику та авантюризму. Якщо майбутній інвестор, який не має належного досвіду, готовий піти на всілякі ризики заради отримання прибутку, то, як правило, це проблема. Швидка втрата коштів може негативно позначитися на його подальшій інвестиційній діяльності.

Є спеціальні тести визначення ризик-профілю інвестора. Під час проходження тесту потрібно відповідати на питання, спираючись на свої знання та емоції. Важливо бути чесним у відповідях: лише тоді тест допоможе підібрати оптимальний спосіб інвестування.

Приклади запитань із тесту

Яка відповідь більшою мірою описує мої цілі інвестування?

  1. Інвестиції мають бути у безпеці, і мета — зберегти кошти.
  2. Інвестиції мають регулярно давати дохід.
  3. Інвестиції мають постійно зростати, але регулярний дохід не є обов’язковим.

На який термін вкладаю кошти?

  1. Короткий, з можливістю виведення коштів на інші потреби.
  2. До 5-ти років.
  3. Понад 5 років.

Який середній річний прибуток мене влаштує?

  1. До 5%.
  2. До 15%.
  3. Понад 20%.

Яка фраза більшою мірою описує моє ставлення до ризику?

  1. Я вважаю, що інвестиції не можуть втрачати ціну.
  2. Просідання портфеля більш ніж на 20% означає, що я роблю щось не так і потрібно змінювати стратегію інвестування.
  3. Просідання на 25–30% не є критичним — скоро буде прибуток.

Скільки часу я готовий витрачати на керування портфелем?

  1. Мінімум, тому що немає бажання вивчати інвестиції.
  2. У середньому 1–2 рази на місяць.
  3. Готовий займатися інвестиціями постійно.

Як аналізуються відповіді

Якщо для відповідей на більшість питань вам підходив варіант №1, то ви, ймовірно, більшою мірою схиляєтеся до консервативної торгівлі. Часте використання варіанту №2 може вказувати на те, що вам необхідно диверсифікувати ризики з допомогою розподілу інвестицій за різними активами. Якщо ж на більшу частину питань вам допоміг відповісти варіант №3, це, швидше за все, означає, що ви готові ризикувати та агресивно інвестувати.

Висновок

Під час прийняття рішення в інвестиційній діяльності необхідно враховувати багато чинників. Ризик безпосередньо пов’язаний із прибутковістю капіталу: вище ризик — більша прибутковість, нижче ризик — менша прибутковість.

Необхідно завчасно визначити як свої цілі та завдання інвестування, так й суму вкладень. А далі важливо чітко позначити для себе ризики та можливі втрати, на які ви погоджуєтеся.

Швидко отримати багато прибутку — мрія всіх інвесторів-новачків, але, як показує практика, у перші кілька років необхідно навчитися не втрачати, а вже пізніше — намагатися примножити свій капітал.

Інвестуйте в американські акції на вигідних умовах! Реальні акції на платформі R StocksTrader від 0,0045 USD з мінімальною комісією в розмірі 0,5 USD. Ви також можете спробувати свої навички торгівлі в платформі R StocksTrader на демо-рахунку, для цього потрібно лише зареєструватися на сайті RoboForex і відкрити торговий рахунок.


Матеріал підготував

Працює на ринку Forex з 2009 року, торгує також на фондовому ринку. Регулярно бере участь у вебінарах RoboForex, які розроблені для клієнтів із будь-яким рівнем торгового досвіду.