В умовах посилення монетарної політики Федеральною резервною системою (Federal Reserve System, FED) американські фондові індекси торгуються зі зниженням. Наприклад, Nasdaq 100 (NAS100) з початку року опустився на 35%, S&P 500 (US500) — на 25%.

Однак ФРС не підвищуватиме ставки постійно: за прогнозами експертів, цей цикл може завершитися 2023 року. Далі компанії адаптуються під актуальні ставки, і почнеться поступове відновлення фондових індексів. І питання про те, куди направити інвестиції, стане ще актуальнішим.

Емітентів на ринку дуже багато, і, вибираючи одну чи дві компанії, завжди є ризик помилитися. Альтернативою можуть стати ETF, що складаються з акцій фірм, які працюють і розвиваються в одній галузі. Сьогодні ми торкнемося теми метавсесвіту та розглянемо, які біржові інвестиційні фонди роблять ставку на віртуальний світ.

Чим цікавий метавсесвіт

Прогнозується, що метавсесвіт здатен здійснити революцію в користувацькому досвіді. Це цифровий світ, у якому юзери можуть взаємодіяти один з одним у вигляді аватарів. У ньому активно використовуватиметься технологія штучного інтелекту.

Дослідження показують, що метавсесвіт уже залучив понад 10 млрд USD фінансування, у тому числі в технології віртуальної та доповненої реальностей.

У жовтні 2021 року Марк Цукерберг (Mark Zuckerberg) на онлайн-презентації заявив про бажання створити цифровий всесвіт під назвою Meta, де користувачі зможуть відпочивати, працювати, купувати і продавати цифрові товари, а також переміщатися в інші віртуальні світи. Пізніше корпорація Facebook була перейменована на Meta Platforms Inc.

Після цього активізувалася реєстрація нових ETF, які інвестують у метавсесвіт. Інтерес інвесторів до цієї галузі почав суттєво збільшуватися, а там, де є попит, завжди знайдеться пропозиція.

Які фонди орієнтуються на метавсесвіт

З усіх біржових інвестиційних фондів, які роблять ставку на розвиток цифрового віртуального всесвіту, сьогодні ми розглянемо декілька — Roundhill Ball Metaverse, Fount Metaverse та Evolve Metaverse.

Roundhill Ball Metaverse

Roundhill Ball Metaverse (NYSE: METV) був створений у червні 2021 року. Розмір активів, що перебувають під його керуванням, перевищує 400 млн USD. Фонд інвестує в 40 компаній, які беруть активну участь у розвитку метавсесвіту. Основну частину портфеля займають американські фірми, і лише 20% — азіатські.

Найбільшу вагу в портфелі Roundhill Ball Metaverse мають акції Apple Inc. (NASDAQ: AAPL) — 8,09%, на другому місці папери NVIDIA Corporation (NASDAQ: NVDA) — 7,87%.

До топ акцій фонду входять:

  • Roblox Corp. (NYSE: RBLX) — 7,31%,
  • Meta Platforms Inc. (NASDAQ: META) — 6,95%,
  • Sea Ltd. (NYSE: SE) — 3,84%,
  • QUALCOMM Incorporated (NASDAQ: QCOM) — 3,6%,
  • Autodesk Inc. (NASDAQ: ADSK) — 3,48%,
  • Snap Inc. (NYSE: SNAP) — 3,4%.

Roundhill Ball Metaverse був першим ETF, орієнтованим на метавсесвіт, і, судячи із середньодобового обсягу торгів, досі є найпопулярнішим серед таких фондів.

Fount Metaverse

У жовтні 2021 року було створено Fount Metaverse ETF (NYSE: MTVR). Розмір активів під його управлінням сягає приблизно 6,1 млн USD. У Fount Metaverse добір акцій для купівлі проводиться з допомогою штучного інтелекту та запатентованого алгоритму, який прогнозує зростання доходів фірм від продажу товарів і послуг, пов’язаних із метавсесвітом.

До Топ-10 акцій цього фонду входять:

  • Apple Inc. (NASDAQ: AAPL) — 12,01%,
  • Alphabet Inc. (NASDAQ: GOOG) — 4,3%,
  • Meta Platforms Inc. (NASDAQ: META) — 3,41%,
  • Twitter Inc. (NYSE: TWTR) — 2,93%,
  • Pinterest Inc. (NYSE: PINS) — 2,74%,
  • Roblox Corp. (NYSE: RBLX) — 2,62%,
  • Activision Blizzard Inc. (NASDAQ: ATVI) — 2,37%,
  • DraftKings Inc. (NASDAQ: DKNG) — 2,25%,
  • Adobe Incorporated (NASDAQ: ADBE) — 2,2%,
  • Oriental Land Co Ltd. (TYO: 4661) — 2,16%.

Evolve Metaverse

Під управлінням Evolve Metaverse знаходяться активи на суму 8,4 млн USD. Це перший канадський ETF, що інвестує в розвиток метавсесвіту, акції якого торгуються на фондовій біржі Торонто. До Топ-10 бумаг фонду входять:

  • Take-Two Interactive Software Inc. (NASDAQ: TTWO) — 3,6%,
  • Snap Inc. (NYSE: SNAP) — 3,56%,
  • Activision Blizzard Inc. (NASDAQ: ATVI) — 3,54%,
  • Autodesk Inc. (NASDAQ: ADSK) — 3,52%,
  • Coinbase Global Inc. (NASDAQ: COIN) — 3,51%,
  • Adobe Incorporated (NASDAQ: ADBE) — 3,51%,
  • Electronic Arts Inc. (NASDAQ: EA) — 3,51%,
  • Roblox Corp. (NYSE: RBLX) — 3,47%,
  • Alphabet Inc. (NASDAQ: GOOG) — 3,47%,
  • Apple Inc. (NASDAQ: AAPL) — 3,45%.

Які ризики інвестувати в метавсесвіт

Віртуальна реальність тільки починає розвиватися, і невідомо, чи сприйме її в майбутньому суспільство. А молодим галузям характерна висока волатильність, яка відрізняється як крупними доходами, так і суттєвими просіданнями.

Біржові інвестиційні фонди, які роблять ставку на метавсесвіт, існують трохи більше року, і поки що немає історичних даних для їхнього аналізу. Водночас сума активів під управлінням деяких із них не перевищує і 10 млн USD. Це свідчить, що або інвесторів мало, або суми інвестицій у фонд дуже скромні. Це наштовхує на дві думки: перша — інвестори мають інтерес, але вони поводяться дуже обережно, друга — найсміливіші вже вклалися, а решта поки що стежить за ситуацією.

Крім того, у цих ETF спостерігається невеликий обсяг торгів. Наприклад, у Roundhill Ball Metaverse середньодобовий обсяг становить приблизно 300 000 акцій, а у Fount Metaverse — не більше 5 000. Для порівняння: цей показник у фондів технологічного сектору перевищує 7 млн ​​акцій.

На даний момент жоден з подібних фондів із моменту створення не приніс прибутку інвесторам. Можливо, час їхнього створення виявився не найвдалішим, адже з 2022 року розпочався цикл посилення жорсткості монетарної політики та акції технологічних компаній спрямували вниз. А портфелі фондів, які інвестують у метавсесвіт, в основному складаються саме з акцій представників технологічного сектору.

Подивіться на графік — звернули увагу на кореляцію між ETF метавсесвіту та ETF технологічного сектору?

ETF технологічного сектору та метавсесвіту
ETF технологічного сектору та метавсесвіту

Висновок

Обсяги торгів у ETF, які інвестують у віртуальну реальність, поки що дуже маленьки, що вказує на початкову стадію формування цієї галузі. Їй ще треба подолати рецесію, яка насувається, та високі ставки запозичення капіталу.

Скоро, ймовірно, багато компаній почнуть урізати витрати, скорочувати інвестиції та звільняти співробітників. І як результат — процес розвитку метавсесвіту, можливо, сповільниться, але, швидше за все, не зупиниться. На думку аналітиків, цей сегмент має гарні шанси пережити всі майбутні складнощі.

Інвестуйте в американські акції на вигідних умовах! Реальні акції на платформі R StocksTrader від 0,0045 USD з мінімальною комісією в розмірі 0,5 USD. Ви також можете спробувати свої навички торгівлі в платформі R StocksTrader на демо-рахунку, для цього потрібно лише зареєструватися на сайті RoboForex і відкрити торговий рахунок.


Матеріал підготував

Працює на валютному ринку з 2004 року. З 2012 року бере участь у торгівлі акціями на американській біржі та публікує аналітичні статті про фондовий ринок. Бере активну участь у підготовці та проведенні навчальних вебінарів RoboForex.