Сьогодні ми розповімо вам, що відбувалося на ринку IPO минулого року, і назвемо п’ятірку найочікуваніших первинних пропозицій цього року. Дізнайтеся, які саме компанії планують найближчим часом стати публічними та яких позначок досягають орієнтовні оцінки їхньої вартості.

Що було з ринком IPO у 2022 році

На тлі рекордних показників ринку первинних пропозицій у 2021 році минулий рік виявився провальним: кількість IPO зменшилася на 45%, а сума виручки — на 61%. Через зниження попередніх оцінок майже всі великі розміщення, які очікувалися у 2022 році, було перенесено на цей рік.

Основними причинами такої ситуації стали підвищення рівня волатильності на ринку акцій, жорстка монетарна політика центральних банків багатьох країн і зростання інфляції у світі. Ті компанії, які стали публічними у 2021 році, втрачали у вартості, та це посилювало негативний інвестиційний фон на ринку IPO.

Минулого року 23% від загальної кількості угод первинних пропозицій припало на технологічний сектор, а за обсягом залучених коштів лідером стала енергетична галузь: її частка від загального показника становила 22%. Причина — зростання вартості енергоносіїв.

1. IPO SpaceX — 143 млрд USD

IPO SpaceX — 143 млрд USD

Компанія SpaceX є одним із найбільш амбітних проєктів Ілона Маска (Elon Musk). Вона займається розробленням і запуском багаторазових ракет-носіїв Falcon і космічних кораблів Dragon, а також є провайдером супутникового інтернету Starlink. Орієнтовна вартість, за даними 2022 року, становить 143 млрд USD.

Минулого року кількість активних користувачів супутникового інтернету Starlink зросла більш ніж на 300%, до 1 млн. Виручка могла досягти 1 млрд USD. Інформація про доходи від запуску ракет поки що відсутня: ці дані ми дізнаємося вже з проспекту емісії SpaceX, коли буде подано заявку на проведення IPO.

Окремим напрямом діяльності SpaceX може стати космічний туризм. Для цього розробляється космічний корабель Starship, який має доставляти астронавтів на Марс і Місяць.

2. IPO Stripe — 68 млрд USD

IPO Stripe — 68 млрд USD

Заснована у 2011 році компанія Stripe спеціалізується на розробленні програмного забезпечення для інтеграції банківських сервісів прийому платежів з онлайн-ресурсами. Її орієнтовна оцінка, за даними за осінь 2022 року, дорівнює 68 млрд USD.

Клієнтами Stripe є Meta Platforms Inc. (NASDAQ:META), Alphabet Inc. (NASDAQ:GOOGL), Amazon.com Inc. (NASDAQ:AMZN), DoorDash Inc. (NYSE:DASH), Peloton Interactive Inc. (NASDAQ:PTON), Zoom Video Communications Inc. (NASDAQ:ZM), Shopify Inc. (NYSE:SHOP) та інші великі корпорації. За даними Accenture, до 2025 року оцінка світового ринку платіжних систем може сягнути 2 трлн USD.

3. IPO Databricks — 31 млрд USD

IPO Databricks — 31 млрд USD

Databricks була заснована у 2013 році. Компанія розробляє програмне забезпечення для аналізу баз даних. Згідно з дослідженням BusinessWire, до 2024 року оцінка глобального ринку аналітики великих масивів даних досягне 142,5 млрд USD.

Кількість клієнтів Databricks перевищила 5000 компаній, серед яких Comcast Corporation (NASDAQ:CMCSA) і T-Mobile US Inc. (NASDAQ:TMUS). У 2020 році виручка фірми у порівнянні зі статистикою за 2019 рік зросла на 75%, до 350 млн USD. У 2022 році обсяг продажів міг перевищити 500 млн USD. Орієнтовна оцінка Databricks становить 31 млрд USD.

Конкурентом компанії є Snowflake Inc., IPO якої принесло інвесторам 171% чистого прибутку в Lock-up період. Тому очікувана первинна публічна пропозиція Databricks викликає підвищений інтерес у інвесторів.

4. IPO Discord — 15 млрд USD

IPO Discord — 15 млрд USD

Заснована у 2015 році компанія Discord розробляє месенджер для геймерів. Він дає змогу гравцям комунікувати прямо під час гри та мінімізує ризик втрати зв’язку. Працює на всіх операційних системах, має мобільну та веб-версію, а також має можливість інтеграції з ігровими консолями Xbox і PlayStation.

Орієнтовна оцінка Discord складає 15 млрд USD. Кількість активних користувачів месенджера перевищила позначку 140 млн у всьому світі. Компанія продає підписки Discord Nitro, які відкривають юзерам доступ до персоналізованих емодзі, стікерів, тегів, анімованих аватарів та інших унікальних функцій.

5. IPO Reddit — 10 млрд USD

IPO Reddit — 10 млрд USD

Соціальна мережа Reddit була заснована у 2005 році. Сьогодні її аудиторія перевищує 52 млн користувачів у всьому світі, але більшість юзерів зі США. Виручку компанії формує продаж преміальної підписки Reddit Gold і цифрової реклами.

Орієнтовна оцінка Reddit, за даними за серпень 2021 року, становить 10 млрд USD. З огляду на термін, загальну ситуацію на ринку IPO та інформацію про низькі темпи зростання кількості користувачів соцмережі, цю оцінку важко назвати актуальною.

Найбільшу популярність соціальна мережа Reddit отримала завдяки користувачам спільноти WallStreetBet. Вони провели памп цінних паперів майже збанкрутілої GameStop Corp. (NYSE:GME) і створили таке явище, як "мемні акції".

Висновок

У 2022 році облікові ставки були підвищені в багатьох країнах світу, і це вплинуло на активність на ринку публічних пропозицій. Майже всі великі очікувані IPO було перенесено на цей рік. До Топ-5 прогнозованих первинних публічних розміщень 2023 року входять лістинги SpaceX, Stripe, Databricks, Discord і Reddit.

Інвестуйте в американські акції на вигідних умовах! Реальні акції на платформі R StocksTrader від 0,0045 USD з мінімальною комісією в розмірі 0,5 USD. Ви також можете спробувати свої навички торгівлі в платформі R StocksTrader на демо-рахунку, для цього потрібно лише зареєструватися на сайті RoboForex і відкрити торговий рахунок.


Матеріал підготував

На ринку з 2012 року, має вищу фінансово-економічну освіту. Починав із валютного ринку Forex, потім зацікавився особливостями фондового ринку і тепер спеціалізується на аналізі IPO та портфельному інвестуванні.