Trong phần tổng quan này, tôi sẽ nói về giao dịch không có đòn bẩy để bạn có thể quyết định xem loại hình giao dịch này có phù hợp với mình hay không.

Đòn bẩy là gì?

Giao dịch bằng đòn bẩy có nghĩa là bạn mở một vị thế với số tiền bằng tiền lớn hơn số tiền bạn có trên khoản tiền gửi của mình thông qua tín dụng cận biên. Về bản chất, đòn bẩy là tỷ lệ giữa vốn của bạn và tiền đi vay. Trong thị trường tài chính, đòn bẩy được cung cấp bởi nhà môi giới của bạn; thông thường nó bắt đầu từ 1:10.

Sử dụng đòn bẩy, các nhà giao dịch với số tiền gửi nhỏ có thể mở các vị thế khá lớn trên thị trường tài chính. Ví dụ: sở hữu khoản tiền gửi 1,000 USD, nhà giao dịch có thể sử dụng đòn bẩy 1: 100 (do nhà môi giới của họ cung cấp) và mở các vị thế với tổng số tiền 100,000 USD (1,000 USD * 100).

Một mặt, giao dịch với đòn bẩy cho phép nhà giao dịch tăng lợi nhuận tiềm năng của họ; mặt khác, nó cũng làm tăng rủi ro có thể xảy ra. Ngược lại, giao dịch không có đòn bẩy có nghĩa là rủi ro thấp hơn nhưng yêu cầu một khoản tiền gửi lớn hơn. Tìm hiểu thêm về giao dịch với đòn bẩy trong Forex từ bài viết của chúng tôi: 

Giao dịch ngoại hối không có đòn bẩy

Như một quy luật, giao dịch ngoại hối nghĩa là đòn bẩy khá cao (bắt đầu từ 1: 100). Điều này được giải thích bởi các cặp tiền tệ là công cụ có biến độngvà các nhà giao dịch bù đắp cho điều này bằng khối lượng giao dịch tăng lên. Tuy nhiên, việc sử dụng đòn bẩy là không bắt buộc; bạn có thể tạo ra lợi nhuận mà không cần nó. Tuy nhiên, điều này sẽ cần nhiều đầu tư hơn.

Đương nhiên, khả năng sinh lời sẽ thấp hơn khi bạn giao dịch không có đòn bẩy so với khi bạn giao dịch với nó. Nếu một loại tiền tệ đã tăng 1% và nhà giao dịch mua nó cho toàn bộ khoản tiền gửi với đòn bẩy 1: 100, lợi nhuận của họ sẽ là 100%, trong khi không có đòn bẩy, nó sẽ chỉ là 1%. Tuy nhiên, việc sử dụng đòn bẩy đồng nghĩa với rủi ro tối đa: nếu bạn nhầm với dự đoán của mình, bạn có thể mất toàn bộ số tiền ký quỹ của mình trong một giao dịch.

Hãy tưởng tượng một nhà giao dịch có số tiền ký quỹ là 100 EUR và mở một nhà giao dịch tối đa có thể với đòn bẩy 1: 100, mua 0.1 lô EUR / USD. Nếu dự báo của họ là sai và giá đi ngược lại với vị trí của họ, thì chuyển động trung bình hàng ngày là 100 điểm trong cặp này (1 điểm = 1 euro) sẽ phá hủy toàn bộ số tiền gửi của họ; họ sẽ không còn gì để giao dịch nữa.

Để mở cùng một vị trí 0.1 lô trong EUR / USD nếu không có đòn bẩy, một người cần phải có 10,000 EUR. Tuy nhiên, cùng một chuyển động ngược lại của 100 điểm so với vị thế sẽ chỉ có nghĩa là mất 1% số tiền ký quỹ (100 EUR). Nhà giao dịch sẽ còn lại 9,900 EUR để giao dịch, trong khi trong trường hợp đầu tiên, họ sẽ không còn gì cả. Nếu bạn giao dịch mà không có đòn bẩy, bạn chỉ có nguy cơ mất toàn bộ số tiền ký quỹ nếu đồng tiền của bạn gần bằng không.

Để giao dịch ngoại hối mà không có đòn bẩy, bạn cần một nhà môi giới đáng tin cậy cung cấp đòn bẩy 1: 1. Chọn nhà môi giới của bạn với tất cả sự siêng năng của bạn vì khoản tiền gửi của bạn sẽ phải đáng kể (bắt đầu từ 10,000 USD). Mở tài khoản giao dịch, cùng với các thông số khác (thiết bị đầu cuối giao dịch, loại tài khoản, tiền tệ), hãy chọn đòn bẩy 1: 1.

Mở tài khoản giao dịch

Mua cổ phiếu không có đòn bẩy

Giao dịch cổ phiếu khác với giao dịch trong Forex rất nhiều. Chứng khoán dễ biến động hơn nhiều so với tiền tệ. Một cặp tiền ít khi thay đổi quá 1-2% một ngày, trong khi cổ phiếu có thể dao động 5%, thậm chí 10-20% trong một ngày giao dịch. Do đó, mua cổ phiếu mà không có đòn bẩy có thể có lợi hơn so với giao dịch Forex mà không có đòn bẩy.

Ý tưởng kinh doanh chứng khoán dài hạn là đầu tư vốn của chính bạn mà không có đòn bẩy. Nếu bạn có một số tiền rảnh rỗi và muốn đầu tư vào cổ phiếu của các công ty nổi tiếng, bạn chỉ cần mua chúng mà không cần đòn bẩy. Bạn chỉ cần đợi cổ phiếu tăng trưởng và giữ an toàn trước những rủi ro quá mức. Hãy kiên nhẫn trong trường hợp rút vốn: bạn chỉ có thể mất toàn bộ vốn của mình nếu công ty phát hành cổ phiếu bị phá sản.

Ví dụ: vào tháng 2020 năm XNUMX, cổ phiếu của Động cơ chung (NYSE: GM) giá 35 USD mỗi chiếc. Đặt cọc 7,000 USD và dựa vào lợi nhuận từ việc tăng trưởng cổ phiếu, một nhà đầu tư mua 1,000 cổ phiếu trong số đó với đòn bẩy 1: 5. Tuy nhiên, vào cuối tháng 28, cuộc khủng hoảng coronavirus bắt đầu và giá cổ phiếu của General Motors đã trượt xuống. Nhà đầu tư sẽ mất toàn bộ vốn ngay khi cổ phiếu đạt 35 USD: 28 USD - 7 USD = 1,000 USD * 7,000 = - 15 USD. Giá thậm chí còn giảm xuống 1 USD sau đó, có nghĩa là ngay cả với đòn bẩy 2: XNUMX, nhà đầu tư sẽ mất tiền.

Tuy nhiên, nếu nhà đầu tư đủ thận trọng để tránh đòn bẩy, họ chỉ mua 200 cổ phiếu (7,000 USD / 35 USD) và có thể chịu được đà giảm. Ngay cả mức giảm khoảng 60% (khi giá giảm xuống 15 USD), cũng không phải là vấn đề nghiêm trọng. Sau đó, giá cổ phiếu GM bắt đầu tăng lên, và bây giờ chúng đã gần 60 USD. Trong ví dụ của chúng tôi, giao dịch thận trọng mà không có đòn bẩy không chỉ có thể tiết kiệm tiền của nhà đầu tư mà còn mang lại lợi nhuận hơn 70%.

Biểu đồ giá cổ phiếu của General Motors (NYSE: GM)

Ưu điểm và nhược điểm của giao dịch không có đòn bẩy

Những ưu điểm và nhược điểm của giao dịch không có đòn bẩy như sau:

Ưu điểm:

  • Rủi ro giao dịch nhỏ hơn - quy mô của khoản tiền gửi cho phép bạn giao dịch với biên độ an toàn tốt và chịu được các khoản giải ngân chờ tài sản (cổ phiếu) của bạn tăng lên.
  • Tâm lý thoải mái - giao dịch với biên độ an toàn tốt, bạn tiếp nhận hầu hết các biến động giá một cách bình tĩnh và ít chú ý đến giao dịch.
  • Ít chi phí hơn vì bạn không phải trả phí cho việc chuyển các vị trí của mình qua đêm.

Nhược điểm:

  • Nên đặt cọc một khoản tiền lớn - không ít hơn 10,000 USD.
  • Lợi nhuận vừa phải - nhỏ hơn đáng kể so với khi giao dịch bằng đòn bẩy.

Bớt tư tưởng

Mỗi nhà giao dịch quyết định có sử dụng đòn bẩy trong giao dịch hay không. Nếu bạn có đủ tiền và thích giao dịch dài hạn với rủi ro vừa phải, bạn sẽ thoải mái giao dịch mà không cần đòn bẩy. Chọn nhà môi giới của bạn một cách khôn ngoan và mở tài khoản giao dịch với đòn bẩy 1: 1.


Nguyên liệu được chuẩn bị bởi

Đã giao dịch trên thị trường tài chính từ năm 2004. Kiến thức và kinh nghiệm mà anh ấy có được tạo thành phương pháp phân tích tài sản của riêng anh ấy, mà anh ấy rất vui khi được chia sẻ với thính giả của hội thảo trên web RoboForex.